ต้นทุนรวมของธุรกิจประกอบด้วยต้นทุนคงที่และต้นทุนผันแปร ค่าใช้จ่ายคงที่และต้นทุนผันแปรจะส่งผลกระทบต่อต้นทุนการผลิตขั้นต่ำหากมีต้นทุนผันแปรเท่านั้น ค่าใช้จ่ายด้านต้นทุนการผลิตคำนวณจากการหารการเปลี่ยนแปลงของต้นทุนทั้งหมดโดยการเปลี่ยนแปลงระดับการผลิตหนึ่งหน่วย ต้นทุนการผลิตขั้นต่ำจะเป็นตัวกำหนดต้นทุนการผลิตสำหรับอีกหนึ่งหน่วยของสินค้าที่ดี เป็นประโยชน์ในการวัดจุดที่ธุรกิจสามารถบรรลุการประหยัดจากขนาด
ต้นทุนคงที่เป็นค่าคงที่ ไม่เปลี่ยนแปลงกับระดับผลผลิตของสินค้าและบริการ เป็นค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานของธุรกิจ แต่ไม่ขึ้นกับกิจกรรมทางธุรกิจ ตัวอย่างของค่าใช้จ่ายคงที่คือการชำระค่าเช่าของธุรกิจ หาก บริษัท จ่ายเงิน 5,000 เหรียญสหรัฐต่อเดือนจะยังคงเหมือนเดิมแม้ว่าจะไม่มีการส่งออกสำหรับเดือนก็ตาม
ตรงกันข้ามต้นทุนผันแปรขึ้นอยู่กับระดับผลผลิตของสินค้าและบริการ ซึ่งแตกต่างจากต้นทุนคงที่ต้นทุนผันแปรอยู่ตลอดเวลา ต้นทุนนี้เพิ่มขึ้นเมื่อระดับผลผลิตเพิ่มขึ้นและลดลงเมื่อระดับผลผลิตลดลง ตัวอย่างเช่นสมมติว่า บริษัท เป็นเจ้าของโรงงานผลิตและผลิตของเล่น ค่าไฟฟ้าแปรผันตามระดับผลผลิตของของเล่นแตกต่างกันไป หากไม่มีการผลิตของเล่น บริษัท ใช้จ่ายเงินค่าไฟฟ้าน้อยลง หากผลผลิตที่เพิ่มขึ้นของของเล่นเพิ่มขึ้นค่าไฟฟ้าจะเพิ่มขึ้น
แม้ว่าค่าใช้จ่ายส่วนเพิ่มจะวัดการเปลี่ยนแปลงต้นทุนทั้งหมดในส่วนที่เกี่ยวกับการเปลี่ยนแปลงระดับผลผลิตการเปลี่ยนแปลงต้นทุนคงที่จะไม่ส่งผลกระทบต่อต้นทุนส่วนเพิ่ม ตัวอย่างเช่นหากมีค่าใช้จ่ายคงที่เฉพาะที่เกี่ยวข้องกับการผลิตสินค้าต้นทุนการผลิตขั้นต่ำคือศูนย์เท่านั้น หากต้นทุนคงที่เพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าต้นทุนการผลิตขั้นต่ำยังคงเป็นศูนย์ การเปลี่ยนแปลงในต้นทุนรวมอยู่เสมอเท่ากับศูนย์เมื่อไม่มีค่าใช้จ่ายผันแปร ต้นทุนการผลิตที่ลดลงหมายถึงการเปลี่ยนแปลงของต้นทุนทั้งหมดในแง่ของการเปลี่ยนแปลงระดับการผลิต ต้นทุนคงที่ไม่เปลี่ยนแปลงไปตามระดับการผลิต