อุตสาหกรรมพลังงานประกอบด้วย บริษัท ที่เกี่ยวข้องกับการผลิตการผลิตการขายและการจำหน่ายเชื้อเพลิงและรูปแบบต่างๆของพลังงาน ภายในอุตสาหกรรมมีภาคย่อยหลายแห่งเช่นพลังงานหมุนเวียนเชื้อเพลิงทดแทนน้ำมันก๊าซถ่านหินนิวเคลียร์และอื่น ๆ เป็นอุตสาหกรรมที่ใหญ่เป็นอันดับสามในสหรัฐอเมริกาและทั่วโลกเป็นอุตสาหกรรมมูลค่า 6 ล้านล้านดอลลาร์ แม้ว่าจะมีกองทุน ETF ที่มีการซื้อขายแลกเปลี่ยนพลังงานหลายรูปแบบสำหรับนักลงทุน แต่ในเดือนเมษายนปี 2016 ETFs มีเพียงไม่กี่พลังงานที่ใช้ประโยชน์ ด้านล่างคือการเปรียบเทียบ ETFs 3X ที่ใช้พลังงานเพียงอย่างเดียวที่มีอยู่ในปัจจุบันคือ Direxion Daily Energy Bull 3X ETF (NYSEARCA: ERX ERXDirex Dly Ener31 79 + 5 54% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 ) และ Direxion Daily Energy Bear 3X ETF (NYSEARCA: ERY ERYDirx Dly Ener10 21-5 46% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 )

วัตถุประสงค์และยุทธศาสตร์ของกองทุนแต่ละกองทุน

กองทุน Direxion Daily Energy Bull 3X พยายามที่จะคืนผลตอบแทน 300% ของผลการดำเนินงานประจำวันของ Standard Sector และ Poor's Energy Select Sector Index ดัชนีติดตามผลการดำเนินงานของ บริษัท พลังงานในประเทศและใช้วิธีการตลาดทุนที่มีการปรับเปลี่ยน ประมาณ 83% ของดัชนีอยู่ในน้ำมันก๊าซและเชื้อเพลิงบริโภคในขณะที่การจัดสรรที่เหลืออยู่คืออุปกรณ์และบริการด้านพลังงาน ณ วันที่ 31 มีนาคม 2016 บริษัท ชั้นนำ 3 แห่งในดัชนีคิดเป็นประมาณ 42% ของดัชนี พวกเขาเป็น บริษัท เอ็กซอนโมบิลคอร์ปอเรชั่น (NYSE: XOM XOMExxon Mobil Corp83 75 + 0 69% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ), Chevron Corporation (NYSE: CVX CVXChevron Corporation116) 38 + 1 21% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ) และ Schlumberger Limited (NYSE: SLB SLBSchlumberger NV66 78 + 5 03% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 ) กองทุนนี้พยายามที่จะบรรลุเป้าหมายโดยการลงทุนในส่วนผสมของเทรเชอร์การแลกเปลี่ยนดัชนีและ Energy Select Sector SPDR ETF (NYSEARCA: XLE XLESel Sct En69. 97 + 1 88% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 ) ด้วยกองทุน Direxion Daily Energy Bull 3X นักลงทุนอาจคาดหวังว่าจะได้รับ 15% หากดัชนีเพิ่มขึ้น 5% หากดัชนีลดลง 10% ในวันที่กำหนดนักลงทุนในกองทุนคาดว่าจะขาดทุน 30%

Direxion Daily Energy Bear 3X ETF มีเป้าหมายที่จะคืนผลการดำเนินงานย้อนกลับสามครั้งในดัชนีมาตรฐาน Energy Select Sector Select ของ Standard and Poor's มีโครงสร้างแบบเดียวกับกองทุน Direxion Daily Energy Bull 3X และใช้สินทรัพย์ชนิดเดียวกันเพื่อให้บรรลุเป้าหมาย ถ้าหากดัชนีเพิ่มขึ้น 5% นักลงทุนอาจคาดหวังว่าจะขาดทุน 15% หากดัชนีลดลง 10% ในวันที่กำหนดนักลงทุนในกองทุนคาดว่าจะสามารถทำกำไรได้ 30%

ผลการดำเนินงานและลักษณะความเสี่ยงของแต่ละกองทุน

กองทุนรวมทั้ง 2 กองทุนมีวันเริ่มก่อตั้งเมื่อวันที่ 6 พ.ย. 2551 ณ วันที่ 31 มีนาคม 2559 กองทุนมีอัตราการเติบโตของรายได้ประจำปีของ Direxion Daily Energy Bull 3X, วันที่ผลตอบแทนสามปีและห้าปีเท่ากับ 0.38%, -29 18% และ -23 50% ตามลำดับ นับตั้งแต่ก่อตั้งกองทุนมีผลตอบแทนต่อปีที่ -10 32% เมื่อวันที่ 16 เมษายน 2016 เทียบกับดัชนี Morningstar US Energy Return Index ของกองทุนมีค่า Beta เท่ากับ 2. 93 และ alpha เท่ากับ -6 18% และ R - squared เท่ากับ 0.9916 กองทุนมีส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานเท่ากับ 55.5% เมื่อคำนวณจากดัชนี S & P 500 กองทุน Direxion Daily Energy Bull 3X มีอัตราส่วนการคว่ำและคว่ำสิทธิในระยะเวลา 5 ปีที่ 200.8% และ 566% ตามลำดับ

ณ วันที่ 31 มีนาคม 2016 กองทุน Direxion Daily Energy Bear 3X มีผลตอบแทนปี -to-date สามปีและห้าปี -24 77%, -12. 20% และ -22 73% ตามลำดับ นับตั้งแต่ก่อตั้งกองทุนมีผลตอบแทนปีละ -44 84% เมื่อวันที่ 16 เมษายน 2016 เทียบกับดัชนี Morningstar US Energy Return Index ของกองทุนรวมมีค่าเบต้า -2 84, alpha -12 06% และ R - squared เท่ากับ 0.9732 กองทุนมีส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานเท่ากับ 52.7% เมื่อคำนวณจากดัชนี S & P 500 กองทุน Direxion Daily Energy Bear 3X มีอัตราส่วนการคว่ำและคว่ำในระยะเวลาห้าปีที่ -282 7% และ 383. 0% ตามลำดับ

ทั้งสองกองทุนมีอัตราส่วนค่าใช้จ่าย 0.95%

ความเหมาะสมสำหรับนักลงทุน

เนื่องจากการลงทุนเหล่านี้ต้องการผลตอบแทนจากการลงทุนในดัชนีเป็นรายวันอาจไม่เหมาะสมสำหรับระยะเวลาในระยะยาว แต่ถ้านักลงทุนมีความเห็นในระยะสั้นเกี่ยวกับภาคพลังงานอาจเป็นทางเลือกในการลงทุนที่เหมาะสม นักลงทุนที่มีแนวโน้มในเชิงบวกต่ออุตสาหกรรมพลังงานต้องการเลือกกองทุน Direxion Daily Energy Bull 3X และนักลงทุนที่มีแนวโน้มเป็นลบจะเลือกกองทุน Direxion Daily Energy Bear 3X นี่คือการลงทุนที่มีความเสี่ยงโดยอาศัยสถิติที่ระบุไว้ข้างต้นและเฉพาะนักลงทุนที่มีความตั้งใจและความสามารถในการรับความเสี่ยงสูงเท่านั้นจึงควรลงทุนในหุ้นเหล่านี้