Chicago Board Options Exchange (CBOE) จะคำนวณดัชนีเรียลไทม์เพื่อแสดงระดับความผันผวนของราคาในดัชนี S & P 500 ในช่วง 12 เดือนข้างหน้า อย่างเป็นทางการเรียกว่าดัชนีความผันผวน CBOE และอยู่ภายใต้สัญลักษณ์ VIX นักลงทุนและนักวิเคราะห์บางครั้งอ้างถึงมันโดยชื่อเล่นของทางการ: ดัชนีความกลัว
ในทางเทคนิคดัชนีความผันผวนของ CBOE ไม่ได้วัดความผันผวนเช่นเดียวกับตัวบ่งชี้อื่น ๆ ความผันผวนคือระดับความผันผวนของราคาที่สามารถสังเกตได้โดยดูจากข้อมูลที่ผ่านมา แต่ VIX มองไปที่ความคาดหวังของความผันผวนในอนาคตหรือที่เรียกว่าความผันผวนโดยนัย เวลาที่มีความไม่แน่นอนมากขึ้น (ความผันผวนในอนาคตที่คาดว่าจะมากขึ้น) จะส่งผลให้ค่า VIX สูงขึ้นในขณะที่เวลาที่กังวลน้อยลงสอดคล้องกับค่าที่ต่ำกว่า
VIX เริ่มต้นได้รับการเผยแพร่โดย CBOE ในปี 1993 ขณะนั้นดัชนีได้พิจารณาความผันผวนโดยนัยของแปดตัวเลือกการโทรและเรียกเข้า S & P 100 ตัว หลังจากปีพ. ศ. 2545 CBOE ได้ตัดสินใจที่จะขยาย VIX ไปสู่ S & P 500 เพื่อที่จะสามารถจับภาพความเชื่อมั่นของตลาดได้ดีขึ้น ฟิวเจอร์ VIX ถูกเพิ่มในปี 2547 และตัวเลือกของ VIX ตามมาในปีพ. ศ. 2549
ค่า VIX จะถูกระบุเป็นเปอร์เซ็นต์และควรคาดการณ์การเคลื่อนไหวของราคาหุ้นในดัชนี S & P 500 ในช่วง 30 วันดังต่อไปนี้ ค่านี้จะถูกคำนวณเป็นรายปีเพื่อให้ครอบคลุมระยะเวลา 12 เดือนที่จะเกิดขึ้น สูตร VIX คำนวณเป็นรากที่สองของอัตราความแปรปรวนของอัตราความแปรปรวน (par variance swap rate) ในช่วง 30 วันแรกหรือที่เรียกว่าความคาดหวังที่มีความเสี่ยงเป็นกลาง สูตรนี้ได้รับการพัฒนาโดย Vanderbilt University ศาสตราจารย์ Robert Whaley ในปี 1992
นักลงทุนนักวิเคราะห์และผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอมองไปยังดัชนีความผันผวนของ CBOE เพื่อวัดความเครียดในตลาดก่อนที่จะตัดสินใจ เมื่อผลตอบแทนของ VIX สูงกว่าผู้เข้าร่วมตลาดมีแนวโน้มที่จะติดตามกลยุทธ์การลงทุนที่มีความเสี่ยงต่ำกว่า
โดยใช้ Moving Averages To Trade ดัชนีความผันผวน (VIX) > โดยใช้ Moving Averages To Trade ดัชนีความผันผวน (VIX)
Vix moving average ดึงความสับสนของธรรมชาติของตัวบ่งชี้ไว้ให้ผู้ค้าและตัวจับเวลาตลาดเข้าถึงข้อมูลความเชื่อมั่นและความผันผวนที่เชื่อถือได้
สัญญาณการซื้อขายหลักในดัชนี Swing Index คืออะไร?
ดูว่านักวิเคราะห์ทางเทคนิคชนิดใดใช้สัญญาณดัชนีการซื้อขายแบบสะสมสำหรับตราสารการซื้อขายที่เฉพาะเจาะจง
กลยุทธ์ที่ใช้บ่อยที่สุดในการใช้ Absolute Breadth Index (ABI) คืออะไร?
อ่านเกี่ยวกับวิธีการที่นักลงทุนทางเทคนิคใช้ดัชนีความกว้างสัมบูรณ์เพื่อวัดว่าแนวโน้มตลาดมีแนวโน้มลดลงหรือรั้นหรือไม่