ก่อตั้งขึ้นในเดือนกุมภาพันธ์ 2010 โดย ProShares, UltraPro Short QQQ (Nasdaq: SQQQ SQQQProShs UlPr QQQ22 69 + 0 44% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 >) เป็นกองทุนรวมที่ซื้อขายแลกเปลี่ยนหรือ ETF ที่ติดตามดัชนี Nasdaq-100 ดัชนีนี้ประกอบด้วย บริษัท ที่ใหญ่ที่สุดทั้งในประเทศและต่างประเทศที่จดทะเบียนในตลาดหุ้นแนสแดค Nasdaq ไม่รวมสถาบันการเงิน การถือครองของ บริษัท มีการจัดลำดับความสำคัญตามมูลค่าตลาดรวม กลยุทธ์ที่ใช้ประโยชน์จากการผกผันสำหรับ SQQQ หมายถึงการพยายามทำซ้ำผลการลงทุนรายวันที่ใกล้เคียงกับประสิทธิภาพการทำงานประจำวันของดัชนีพื้นฐานและคูณผลลัพธ์เหล่านี้ตามปัจจัยบางประการ เป้าหมายที่ระบุไว้ของ SQQQ คือการเพิ่มผลการดำเนินงานของ Nasdaq-100 ถึงสามเท่า

นั่นหมายความว่านักลงทุนใน SQQQ กำลังเตรียมพร้อมสำหรับการต่อสู้เพื่อแย่งชิงตลาดหุ้นที่ไม่ใช่การเงินมากขึ้น เนื่องจาก Nasdaq-100 มีแนวโน้มที่จะมีน้ำหนักมากในด้านเทคโนโลยีโทรคมนาคมและการดูแลสุขภาพ SQQQ ควรมีแนวโน้มที่จะทำงานได้ดีเมื่อภาคธุรกิจเหล่านี้มีผลงานไม่ดี

กองทุนที่มีการใช้ประโยชน์ทั้งหมดผันแปรมาจากอนุพันธ์ทางการเงินและบางครั้งก็เป็นตราสารอนุพันธ์ของอนุพันธ์ เพื่อให้บรรลุถึงสิ่งที่ตรงกันข้ามกับสินทรัพย์ที่เฉพาะเจาะจงผู้จัดการกองทุนต้องทำการซื้อขายในตำแหน่งสั้น ๆ และสัญญาแลกเปลี่ยนซึ่งเป็นหลักประกันว่าการรักษาความปลอดภัยหรือการลงทุนที่มีอยู่มีประสิทธิภาพต่ำ

ลักษณะ

ผู้ให้บริการกองทุนสำรองเลี้ยงชีพสำหรับ SQQQ, ProShares เป็น "บริษัท อีเอฟเอฟที่เป็นทางเลือก" ที่อธิบายตนเอง บริษัท เปิดตัวในปีพ. ศ. 2549 และมุ่งเน้นการถือครองดาวเทียมที่เฉพาะเจาะจงมีเป้าหมายและมีความเสี่ยงสูง ETF ส่วนใหญ่มีขนาดเล็กหรือเล็กมากและ SQQQ ก็ไม่มีข้อยกเว้น สินทรัพย์รวมภายใต้การบริหารหรือ AUM ในช่วงกลางปี ​​2015 มีมูลค่าเพียง 315,000 เหรียญสหรัฐฯ

SQQQ มีอัตราส่วนค่าใช้จ่ายที่ค่อนข้างสูงที่ 95 จุดพื้นฐาน ไม่น่าแปลกใจเพราะกลยุทธ์ของกองทุนต้องการให้สัญญาซื้อขายล่วงหน้าเป็นของเหลวเป็นครั้งคราวก่อนที่จะได้จุดที่ดีที่สุด การไถ่ถอนเป็นประเภทนั้นยุ่งยากมากสำหรับ ETFs แบบผกผัน

ความเหมาะสมและข้อเสนอแนะ

เป็นเรื่องสำคัญยิ่งที่นักลงทุนเข้าใจ SQQQ เป็น ETF แบบผกผันรายวัน ProShares ได้รับการออกแบบมาเพื่อประโยชน์ในระยะสั้นความเสี่ยงสูงและผลตอบแทนสูงในกรณีที่ Nasdaq-100 ต่อสู้ กองทุนนี้ไม่เหมาะสำหรับการถือครองระยะยาว นักลงทุนที่ซื้อและถือ SQQQ พบผลตอบแทนของพวกเขาเสียหายไม่ดีโดยค่าใช้จ่ายและการสลายตัว

ปัจจัยสำคัญหลายประการทำให้ SQQQ ไม่สามารถทำหน้าที่เป็นผู้ถือหุ้นหลักที่ยอมรับได้ในพอร์ตการลงทุน ประการแรกคือการมุ่งเน้นในระยะสั้นของกองทุน ไม่ใช่ ETF ซื้อและถือ ความกังวลอีกประการหนึ่งคือขนาดของกองทุน ETFs ขนาดเล็กเช่น SQQQ สามารถผันผวนตามความผันผวนของป่าและใกล้จะปิดโดยสิ้นเชิง

ราคาหุ้นของ SQQQ ยังมีความผันผวนจากผลการดำเนินงานของตลาดในอดีต ดัชนี Nasdaq-100 ไม่สอดคล้องกับผลการดำเนินงานของตลาดหุ้นโดยรวม แต่เป็นดัชนีวัฏจักร เนื่องจากแนวโน้มโดยทั่วไปของ Nasdaq จะขยายตัวเมื่อเวลาผ่านไปแนวโน้มระยะยาวของ ETF ที่ผกผัน 3x จะแย่ที่สุด

ก่อนที่นักลงทุนจะพิจารณาซื้อ SQQQ เขาควรมีโปรไฟล์ที่ตรงเป้าหมายมาก ประการแรกนักลงทุนควรมีความรู้และมีความพอใจกับ ETF ผกผัน ประการที่สองนักลงทุนต้องสามารถซื้อขายได้อย่างรวดเร็วหรือมีที่ปรึกษา / นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ซึ่งสามารถทำเช่นเดียวกันเพื่อหลีกเลี่ยงการสลายตัว

นักลงทุนต้องสบายด้วยความผันผวน SQQQ ดำเนินการเบต้าห้าปีต่อจาก -2 77 และอัลฟาต่ำที่น่าอัศจรรย์ของ -20 82. ค่าเบี่ยงเบนต่อเนื่องสามปีอยู่ใกล้ 30 และมีอัตราส่วน Sharpe ต่ำกว่า -2 0. ขณะนี้ถือว่าค่อนข้างสอดคล้องกับประเภทกองทุน แต่มีความเสี่ยงสูงกว่าค่าเฉลี่ยของกองทุน ETF หรือกองทุนรวม

มีข้อดีบางอย่างที่จะต้องมีอีทีเอฟที่ใช้ประโยชน์ทุกวัน ตัวอย่างเช่นกองทุนมีสภาพคล่องมากกว่าเงินกองทุนอื่น ๆ ปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยรายวันเกินกว่า 6.5000000000 การค้าหรือมากกว่าหนึ่งในสามของหุ้นที่โดดเด่นทั้งหมด

โดยรวมแล้ว SQQQ จะทำหน้าที่เป็นผู้ถือครองสัญญาณดาวเทียมที่เฉพาะเจาะจงและเล็กมากในกลุ่มนักลงทุนที่ก้าวร้าว น่าจะเป็นตัวเลือกที่ดีที่สุดในการซื้อแบบสังเคราะห์สำหรับผู้ที่เชื่อว่าหุ้นขนาดใหญ่จะประสบปัญหาในอนาคตอันใกล้นี้