ในโลกของการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ Invesco Ltd. (IVZ IVZInvesco Ltd35. 87-0. 50% สร้างขึ้นด้วย Highstock 4. 2. 6 ) แบรนด์ PowerShares เป็นอันดับที่ 4 ด้วยสัญลักษณ์แสดงหัวข้อย่อย ซอสพิเศษสำหรับ Invesco จากแอตแลนตาเป็นชื่อเสียงของ PowerShares ในฐานะผู้นำด้านการลงทุนในสมาร์ทเบต้า - แนวโน้มการเพิ่มการวิเคราะห์พิเศษในการลงทุนในดัชนีแบบง่ายๆซึ่งทำให้ ETFs เป็นธุรกิจหลักที่เติบโตเร็วที่สุดในอุตสาหกรรมการเงิน

Invesco ยังคงเป็นที่รู้จักกันดีใน QQQ QQQPwrsh QQQ SerI153 79 + 0 34% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 fund - เป็น ETF ที่ได้รับการจัดประเภทแบบเรื่อย ๆ แบบคลาสสิกตาม Nasdaq 100 ซึ่งคิดเป็นมูลค่า 38 เหรียญ 1 พันล้านของสินทรัพย์มูลค่า 98,000 ล้านเหรียญภายใต้การบริหาร แต่การเติบโตของ บริษัท มาจากเงินไม่มากนัก ดาวฤกษ์ใหม่ ๆ รวมถึงการเรียบเรียงข้อมูลความผันผวนตามทฤษฎีที่ลดลงของดัชนี SPLV SPLVPwrShr ETF FTII46 ของ Standard & Poor's 72-0 15% สร้างขึ้นเมื่อ Highstock 4. 2. 6 S & P 500 ลดพอร์ตการลงทุนที่มีการป้องกันความเสี่ยงและผลประกอบการที่ได้รับผลตอบแทนจากการลงทุนเป้าหมายที่สร้างขึ้นเพื่อดึงดูดนักลงทุนรายได้ซึ่งทั้งหมดนี้มีสินทรัพย์เพิ่มขึ้นอย่างน้อย 400 ล้านเหรียญในปีที่ผ่านมา จากข้อมูลของ Invesco กองทุน QQQ มีเงินไหลออกสุทธิประมาณ 13 พันล้านเหรียญในช่วงเวลาเดียวกัน การผสมผสานที่เกิดขึ้นใหม่ช่วยเพิ่มสัดส่วนการถือหุ้นของ Invesco เพิ่มขึ้นประมาณ 16% ในปีที่ผ่านมา (สำหรับการอ่านที่เกี่ยวข้องโปรดดูที่: 4 เหตุผลที่ควรจะได้รับผลตอบแทนจาก Portfolio ผลงาน . ความแตกต่างระหว่าง PowerShares และคู่แข่งที่ใหญ่กว่าเช่น BlackRock Inc. (BLK

BLKBlackRock Inc.475 61-0 73%

สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 > หน่วยลงทุนของ iShares และ State Street Global Advisors ของกองทุน SPDR คือทางเลือกของ Invesco เพื่อมุ่งเน้นการเติบโตใหม่ของกองทุนสมาร์ทเบต้าหมายความว่าการเปิดตัวกองทุนน้อยลงนักวิเคราะห์ของ Morningstar Greggory Warren เขียนในเดือนธันวาคม 2014 กระบวนการระมัดระวังการพัฒนาผลิตภัณฑ์ที่มากขึ้นหมายถึง PowerShares มีเงินทุนใหม่ ๆ น้อยลงซึ่งเป็นดัชนีคัดลอกแบบธรรมดาของวานิลลาโดยเฉพาะและแต่ละรายมีโอกาสที่จะยืนขึ้นพอที่จะรวบรวมสินทรัพย์วอร์เรนกล่าว อันที่จริง ETFs ของ PowerShares รายใหญ่หลายรายการเป็นดัชนีเดียวที่ทำตามดัชนีอ้างอิงที่เฉพาะเจาะจง ฐานข้อมูลของ PowerShares ส่วนใหญ่มีการกระจุกตัวอยู่ในกองทุนจำนวนไม่มากนักโดยมีเพียง 15 กองทุน PowerShares ที่มีสินทรัพย์มูลค่ากว่า 1 พันล้านเหรียญขึ้นไปในฐานข้อมูล ETF Database ทำให้สามารถเปรียบเทียบเงินทุนหลักกับคู่แข่งที่ใกล้เคียงที่สุดได้ ต่อไปนี้คือการเปรียบเทียบเงินทุนของ PowerShares กับคู่แข่งที่ช่วยอธิบายจุดนี้ PowerShares SPLV กับ SPDR SPY

$ 5 7 พันล้านหุ้น PowerShares S & P 500 ความผันผวนต่ำ (SPLV

SPLVPwrShr ETF FTII46 72-0 15%

สร้างขึ้นด้วย Highstock 42. 6

) ได้รับการออกแบบมาเพื่อมุ่งเน้นหุ้น 100 SPX ที่มีความผันผวนน้อยที่สุด SPDR $ 50000000000 SPDR S & P 500 ETF (SPY

SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258 85 + 0 16% สร้างขึ้นด้วย Highstock 4. 2. 6 ) มีสมาชิกกองทุนทั้งหมด 500 รายในดัชนีเรือธงของตลาด ที่ทำให้แตกต่างอย่างมีนัยสำคัญในสิ่งที่พวกเขาเป็นเจ้าของ - และในวิธีที่พวกเขาได้ดำเนินการเมื่อเร็ว ๆ นี้ การถือครองหุ้นของกองทุนมีความผันผวนต่ำคือ บริษัท Wal - Mart Stores, Inc. (WMT WMTWal - Mart Stores Inc88. 70-1. 09% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 ) (AAPL

AAPLApple Inc174 25 + 1. 01% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 ) ในขณะที่กองทุน SPDR มีสัดส่วนการถือหุ้นใหญ่ที่สุด กองทุนมีความเสี่ยงต่ำต่อไปอีก 5 แห่ง ได้แก่ Stericycle Inc. (SRCL SRCLStericycle Inc67. 26-0. 09% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ), Macerich Co. (MAC ) > MACMacerich Co54 19-0 37% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ) Simon Property Group, Inc. (SPG SPGSimon Property Group Inc .154 99-0 .01) สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ), Vornado Realty Trust (VNO VNOVornado Realty Trust74. 25 + 1. 37% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) และ McDonald's Corp. (MCD MCDMcDonald's Corp170 07 + 0 84% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ) ตัวเลขตั้งแต่ 7 ถึง 10 เป็นค่าสาธารณูปโภคทั้งหมด หุ้นที่ใหญ่ที่สุดของ SPDR ได้แก่ Exxon Mobil Corp. (XOM XOMExxon Mobil Corp83 75 + 0 69% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ) Microsoft Corp. (MSFT MSFTMicrosoft Corp84 47 + 0 39% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ), Johnson & Johnson (JNJ JNJJohnson & Johnson139 76-0. <239> สร้างโดย Highstock 4 . 2 6 ) Berkshire Hathaway Inc. (BRK BRK ABerkshire Hathaway Inc280, 170 00-0. 11% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) และ บริษัท เวลส์ฟาร์โกแอนด์โค (WFCW WFCWells Fargo & Co56 18-0 30% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ) ร่วมกับ General Electric Co. (GE GEGeneral Electric Co20 13-0. 05% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ), Procter & Gamble Co. (PG PGProcter & Gamble Co86. 05-0. 61% สร้างด้วย Highstock (JPM JPMJPMorgan Chase & Co100 78-0 62% สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ) และ Pfizer Inc. (PFE PFEPfizer Inc35. 32-0. 65% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) บรรทัดล่าง: กองทุนหนึ่งมีอสังหาริมทรัพย์ค้าปลีกและสาธารณูปโภคที่หลักขณะที่อีกรายหนึ่งอาศัยเขตข้อมูลที่ผันผวนมากขึ้นเช่นน้ำมันเทคโนโลยีการเงินและ Big Pharma ผลตอบแทนได้รับการผสม: กองทุนมีความผันผวนต่ำมีส่วนช่วยในการติดตามการลงทุนในตลาดในช่วงหลายปีที่ผ่านมา (18. 3% ถึง 16. 7%) แต่ยังคงมีอัตราผลตอบแทน 59% เมื่อเทียบกับ 64 ปี % ค่าธรรมเนียม SPLV เท่ากับ 0.2 สำหรับค่า SPLV และ 0.96 สำหรับกองทุน SPY (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมโปรดดูที่: การรักษาการนั่งของคุณในตลาดหุ้น .) PowerShares BKLN เทียบกับ iShares iBoxx HYG เงินกู้ที่ใช้ประโยชน์จาก PowerShares ETF (BKLN BKLNPwrShr ETF FTII23. 090. 00% สร้างขึ้นด้วย Highstock 4. 2. 6 ) ซึ่งเป็นกลุ่มที่ใหญ่เป็นอันดับสองในตระกูล PowerShares ที่อยู่เบื้องหลัง QQQ เป็นอีกกรณีหนึ่งที่ Invesco มีการหมุนเวียนของตัวเองในหมวดที่มีอยู่ในการค้นหาสมาร์ทเบต้า .มันแสวงหาผลตอบแทนสูงเช่นกองทุนตราสารหนี้ขยะ แต่มุ่งเน้นไปที่เงินให้กู้ยืมที่ใช้ประโยชน์มากกว่าพันธบัตร พวกเขามีสภาพคล่องน้อยกว่าพันธบัตรจำนวนมากและกองทุนมีความเสี่ยงต่อความเสี่ยง: ตาม Invesco มีเพียง 14% ของสินทรัพย์ของกองทุนเท่านั้นที่ได้รับการจัดอันดับให้เป็นระดับการลงทุนของ Standard & Poor's (สำหรับการอ่านที่เกี่ยวข้องโปรดดูที่ ข้อดีและข้อเสียของ US Exchange Traded Funds

.) เปรียบเทียบกับ iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF (HYG HYGiSh iBoxx HYCB87 99 + 0 01%

สร้างโดย Highstock 4. 2. 6 ) BKLN มีโอกาสน้อยกว่าที่จะลงทุนนอกประเทศสหรัฐอเมริกามีเงินสดมากขึ้นและมีพอร์ตการลงทุนที่แตกต่างกันมากกว่าหลักทรัพย์ประเภทพันธบัตร กองทุน. ตามข้อมูลจาก ETF Database ค่าธรรมเนียมของ บริษัท มีค่าสูงขึ้นเล็กน้อย - 0.65% ของสินทรัพย์เทียบกับ 0. 5% สำหรับกองทุน iShares ซึ่งมีขนาดประมาณสามเท่า

ไม่ได้เป็นนักลงทุนรายใหญ่ ณ สิ้นเดือนกุมภาพันธ์ปี 2558 กองทุน BKLN มีอัตราผลตอบแทน 1. 2% ในปีที่ผ่านมาและ 12. 6% ในช่วง 3 ปีที่ผ่านมา กองทุน iShares มีกำไรเพิ่มขึ้น 2. 5% และ 19. 8% ตามลำดับต่อฐานข้อมูล ETF ดังนั้นในกรณีนี้อย่างน้อยการค้นหาเบต้าไม่ได้นำไปสู่อัลฟาพิเศษ (สำหรับการอ่านที่เกี่ยวข้องโปรดดูที่ คุณควรลงทุนกับ ETFs ของ Junk Bond หรือไม่? ) PowerShares PRF เทียบกับ iShares IWD ทั้ง FSSE Raffi US 1000 (PRF PRFPS FTSE RAFI US109 20 + 0 15%

สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) และค่า iShares Russell 1000 Value (IWD IWDiSh Rus1000 Val120. 07 + 0 17% สร้างขึ้นเมื่อ Highstock 4 2. 6 ) เป็นกองทุนที่มีมูลค่าสูงมากและมีค่าธรรมเนียมค่อนข้างต่ำ (0.39% สำหรับ PRF และ 0. 21% สำหรับ IWD) ที่โดดเด่นด้วยหุ้นสหรัฐ - ในความเป็นจริงมีการครอบงำโดยสหรัฐฯ หุ้น

ทั้งสองกองทุนมีส่วนแบ่งการถือครอง 10 อันดับแรกอยู่ 10 อันดับแม้ว่าจะติดตามดัชนีต่างๆ IWD มีความเข้มข้นมากขึ้นโดยมีเกือบหนึ่งในสี่ของสินทรัพย์ใน 10 อันดับแรกของ บริษัท ขณะที่ PRF มีสินทรัพย์ 17% ใน 10 หุ้น เอ็กซอนโมบิลเป็นผู้ถือหุ้นใหญ่ที่สุดของทั้งสองกองทุน กองทุน PRF ลงทุนมากขึ้นในด้านเทคโนโลยี (แอปเปิ้ลถือเป็น 10 อันดับแรกของ IWD ที่ไม่ใช่ 10 อันดับแรก) และหุ้นของผู้บริโภคในขณะที่ IWD มีการลงทุนด้านการเงินและการดูแลสุขภาพมากขึ้น (ถือเป็นสัดส่วนที่สูงขึ้นของ Johnson & Johnson และ ไฟเซอร์ แต่ทั้งสอง บริษัท เป็นผู้ถือหุ้นสูงสุด 10 อันดับแรกของแต่ละกองทุน) (สำหรับการอ่านที่เกี่ยวข้องโปรดดู: สร้างทอยกับดักที่ดีกว่าด้วย ETFs รุ่นสมาร์ท )

การได้รับเงินคืนมีความคล้ายกันมากสำหรับทั้งสองกองทุน PRF มีขอบแคบในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา แต่ผลตอบแทนของกองทุนทั้งสองกลับมาอยู่ที่ 15% กว่าห้าปี PRF นำ IWD โดยแปดคะแนนร้อยละ, 113% ถึง 105%

PowerShares PKW เทียบกับ Vanguard VIG Achievers ซื้อคืน PowerShares (PKW PKWPS Buybck Achiv56 10 + 0. 34% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) เป็นอีกกองทุนหนึ่ง ที่ PowerShares ทำให้บิดที่คุ้นเคย: ในขณะที่หลายกองทุนหา บริษัท ที่ส่งคืนเงินให้กับผู้ถือหุ้นผ่านการจ่ายเงินปันผลหนึ่งนี้พยายามที่ บริษัท ที่มีการลดจำนวนหุ้นที่โดดเด่นโดย 5% หรือมากกว่าในช่วงท้าย 12 เดือนและเป็นเพียง ดัชนีติดตามผลของอีเอฟเอฟ (Nasdaq)การถือครองอันดับแรก ได้แก่ Apple, Home Depot Inc. (HD HD Home Depot Inc164 22-0 10% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6

) และ Express Scripts Holding Co. (ESRX > สคริปต์ ESRXExpress Holding Co60 62 + 0 13% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) (ดูรายละเอียดเพิ่มเติมได้ที่

ลงทุนในการซื้อหุ้นคืนกับกองทุน ETF

)

แต่ละกองทุนมีสินทรัพย์ 99% ในหุ้นสหรัฐฯที่คุ้นเคยซึ่งมีมากกว่าหนึ่งในสามของการลงทุนใน 10 อันดับแรก การถือครอง (IBM เป็นคนเดียวที่มีเหมือนกัน) กองทุนหุ้น PowerShares มีขนาดใหญ่กว่ากลุ่มผู้บริโภคและกลุ่มเทคโนโลยีสารสนเทศที่ก้าวร้าวขณะที่ Vanguard Dividend Appreciation (VIG Vigvng Dvdnd Aprct96 86-0 36% สร้างขึ้นโดย Highstock 4. 2. 6 ) มุ่งเน้นที่อุตสาหกรรมและ บริษัท ผู้บริโภคป้องกัน, ETF ฐานข้อมูลกล่าวว่า โดยรวมแล้ว PKW เป็นกองทุนที่มีความก้าวร้าวมากขึ้น (ดูรายละเอียดเพิ่มเติม < Traders Look to Dividend Funds (VIG) .) ความแข็งขันดังกล่าวได้รับผลกระทบจากผลตอบแทนจากการลงทุน 3 ปีและ 5 ปีที่ดีกว่าสำหรับกองทุน PowerShares ซึ่งเพิ่มขึ้น 80% ปีและ 150% มากกว่าห้าปี ตัวเลขที่เทียบได้สำหรับคู่แข่งของทีม Vanguard คือ 53% และ 96% 0.50 ของนายหน้า 0. ค่าธรรมเนียมรายปี 1% ต่ำกว่า 0. 71% ที่ค่าใช้จ่าย PKW ตามข้อมูลจาก ETF The Bottom Line ความแตกต่างระหว่าง PowerShares และคู่แข่งที่ใหญ่กว่าคือทางเลือกของ Invesco เพื่อมุ่งเน้นการเติบโตใหม่ของกองทุน smart beta หมายความว่าจะมีเงินน้อยลง การเพิ่มสมาร์ทเบต้าในการจัดการแบบพาสซีฟแบบคลาสสิกและกระบวนการพัฒนาผลิตภัณฑ์อย่างรอบคอบยิ่งขึ้นหมายความว่า PowerShares มีเงินทุนใหม่ที่น้อยลงซึ่งเป็นดัชนีคัดลอกแบบธรรมดาของวานิลลาโดยเฉพาะและมีโอกาสที่ดีพอสมควรในการรวบรวมสินทรัพย์ . (ดูข้อมูลเพิ่มเติมได้ที่ คู่มือผู้ให้บริการ ETF: Invesco PowerShares .)