เขาถูกเรียกว่านักลงทุนที่ดีที่สุดตลอดกาล แต่ทำไมวอร์เรนบัฟเฟตต์จึงอยากให้เขามีเงินน้อยกว่าในการลงทุน? อ่านต่อไปเพื่อหาวิธีที่นักลงทุนรายเล็ก ๆ เช่นคุณอาจมีเวลาในการสร้างผลตอบแทนจากการลงทุนสูงกว่าเศรษฐีที่ลงทุนด้านการลงทุน Warren Buffett (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับวอร์เรนบัฟเฟตต์และการถือครองหุ้นปัจจุบันของเขาให้ตรวจสอบ Coattail Investor)

ศิลปะแห่งการลงทุนมูลค่า
วอร์เรนบัฟเฟตต์ประสบความสำเร็จในด้านการลงทุนด้านมูลค่า บัฟเฟตต์เป็นลูกศิษย์ของเบนจามินเกรแฮมผู้มีชื่อเสียงในยุค 20 ด้วยปรัชญาการลงทุนที่เรียบง่ายของเขาในการวัดคุณค่าภายในของธุรกิจ ตามกลยุทธ์นี้ถ้าราคาหุ้นของ บริษัท มีการซื้อขายต่ำกว่าสิ่งที่คุ้มค่าจริงๆเขาก็ซื้อมา บัฟเฟตมองหา บริษัท ที่มีการจัดการที่ดีโดยมีรูปแบบธุรกิจที่เรียบง่ายและเข้าใจง่ายมีอัตรากำไรสูงและระดับหนี้ต่ำ จากนั้นเขาจะกำหนดสิ่งที่เขาเชื่อว่าเป็นเป้าหมายการเติบโตของ บริษัท ในอีก 5 ถึง 10 ปีข้างหน้า หากราคาหุ้นของ บริษัท ในวันนี้มีราคาต่ำกว่าความคาดหวังในอนาคตเหล่านี้ก็มักจะจบลงในฐานะถือครองหุ้นในบัฟเฟตต์ในระยะยาว (ดูวิธีตัดสิน บริษัท ด้วยการอ่าน มูลค่าที่ซ่อนเร้นของสิ่งที่น่าสนใจ .)

Buffett สร้าง Berkshire Hathaway ขึ้นในธุรกิจ $ 200 พันล้านดอลลาร์ ตามรายงานสิงหาคม 2548 โดยเจอรัลด์มาร์ตินและจอห์นพูเนนโพราเคิลกลยุทธ์การลงทุนของบัฟเฟตต์ได้พ่ายแพ้ดัชนี 500 ดัชนี (S & P 500) จาก 500 ปีที่ผ่านมาระหว่างปี 2523 ถึง 2546 และมีค่าเฉลี่ยรายปีโดยเฉลี่ยของ S & P 500 24% ผลตอบแทนที่สูงเหล่านี้ไม่สามารถทำได้โดยการเสี่ยง หุ้นของ Berkshire Hathaway ประกอบไปด้วยหุ้นขนาดใหญ่เช่น Johnson & Johnson (NYSE: JNJ), Anheuser-Busch (NYSE: BUD) และ Kraft Foods (NYSE: KFT) (เพื่อเรียนรู้ความแตกต่างระหว่างหุ้นขนาดใหญ่และหุ้นขนาดเล็กดู

Market Capitalization Defined .)

การเติบโต

การรวมกันเป็นสิ่งสำคัญต่อความสำเร็จของวอร์เรนบัฟเฟตต์ หากต้องการสร้างหน้าจอเรดาร์การลงทุนในหุ้นจะต้องมีความเป็นไปได้สูงที่จะมีรายได้ต่อปีไม่น้อยกว่า 10% เมื่อเขาเริ่มต้นสี่สิบปีที่ผ่านมาบัฟเฟตมีช่วงกว้างของหุ้นที่สามารถใช้ได้กับเขาที่ตอบสนองหรือเกินกว่าความต้องการตอบแทนขั้นต่ำของเขา อย่างไรก็ตามขนาดของพอร์ตการลงทุนของบัฟเฟตต์ก็สามารถจัดการได้มากขึ้น

วันนี้ความใหญ่โตและประสบความสำเร็จเป็นปัญหาแม้แต่กับบัฟเฟตต์ ความท้าทายของเขาอยู่ที่วิธีการรวมเงินก้อนใหญ่ดังกล่าวในอัตราที่เคยเพิ่มขึ้น เพื่อสร้างผลตอบแทนจากการผสมผสานในระดับสูงต่อผลงานที่มีขนาดใหญ่ Buffett ต้องมีตำแหน่งที่มีขนาดใหญ่มากและเลือกเฉพาะจากหุ้นที่มีขนาดใหญ่ที่สุดเท่านั้น ดังนั้นหุ้นที่มีคุณสมบัติตามเกณฑ์ของเขาจึงลดลงอย่างมาก ในช่วงกลางปี ​​2550 Buffett ได้เพิ่มสัดส่วนการถือหุ้นใน US Bancorp (NYSE: USB) ถึง 591% หรือเกือบ 14 ล้านหุ้น แต่ผลกระทบต่อพอร์ตการลงทุนของเขาเพียง 0. 74% เขาเพิ่มสัดส่วนการถือครองของเขาใน Sanofi-Aventis (NYSE: SNY) 326% รวมเป็น 3.5000000 หุ้น แต่ผลกระทบต่อพอร์ตการลงทุนของเขาก็เท่ากับ 0. 18%

การลงทุนขนาดเล็กผลตอบแทนสูง

ในระหว่างการประชุมผู้ถือหุ้นในปีพ. ศ. 2542 วอร์เรนบัฟเฟตต์เสียใจว่าเขาสามารถสร้างผลตอบแทนได้ 50% ถ้าเพียง แต่เขามีเงินลงทุนน้อย เขาไม่สามารถรวม 100 ล้านเหรียญหรือ 1 พันล้านเหรียญในอัตรา 50% นั่นเป็นเพราะ บริษัท ที่มีขนาดเล็กและเติบโตเร็วขึ้นซึ่งมักให้ผลตอบแทนสูงสุด หุ้นทุนขนาดเล็กไม่สามารถช่วย Warren Buffett ได้ ตัวอย่างเช่นถ้า Buffett ลงทุนใน บริษัท ที่มีมูลค่าตลาด 240 ล้านเหรียญและมีมูลค่าเพิ่มขึ้นสองเท่าผลกระทบจะเพิ่มผลงานของ Berkshire Hathaway เพียง 0. 3% การพิจารณาปริมาณงานวิจัยที่เกี่ยวข้องอาจไม่คุ้มค่าในขณะที่เขา บัฟเฟตต์อยู่ห่างจากหุ้นขนาดเล็กแม้ว่าจะมีศักยภาพในการได้รับผลตอบแทนที่สูงเนื่องจากไม่ต้องการทำให้ราคาหุ้นในหุ้นขนาดเล็กลดลงและไม่ต้องการหุ้นที่มีการควบคุม (อ่านว่าทำไมหมวกขนาดเล็กมีศักยภาพในการเติบโตอ่าน

Small Caps Boast Big Advantages
.) บัฟเฟตต์ไม่ใช่แค่คนเดียวที่จะตกเป็นเหยื่อของความสำเร็จของตัวเอง กองทุนรวมและพอร์ตการลงทุนที่มีประสิทธิภาพดีที่สุดหลายแห่งมักจะใกล้ชิดกับนักลงทุนรายใหม่เพราะมีขนาดใหญ่เกินไปที่จะจัดการได้ การล่มสลายของสินทรัพย์ทำให้ยากต่อการบรรลุผลตอบแทนที่เหนือกว่านักลงทุนคาดหวังจากกองทุนเช่นนี้ บรรทัดล่าง

สำหรับนักลงทุนทั่วไปนี่เป็นข้อได้เปรียบที่แท้จริงที่จะมีเงินลงทุนน้อยกว่า ต้องขอบคุณการลงทุนออนไลน์การขยายตัวของ บริษัท ที่มีหุ้นขนาดเล็กที่มีประสิทธิภาพสูงและความอุดมสมบูรณ์ของหุ้นที่สามารถซื้อได้โดยตรงจาก บริษัท โดยไม่จำเป็นต้องเป็นโบรกเกอร์เช่นแผนการลงทุนใหม่ (DRIPs) หรือแผนการซื้อโดยตรงเป็นนักลงทุนขนาดเล็ก ไม่เคยง่ายหรือไม่แพงนัก นักลงทุนรายย่อยยังสามารถบรรลุความหลากหลายด้วยเงินลงทุนที่ จำกัด ทำบ้านของคุณให้วินัยของคุณเลือก บริษัท ที่มีคุณภาพและถือสำหรับระยะยาว ถ้าคุณทำเงินของคุณจะเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเพื่ออิจฉาของ Warren Buffett ตัวเอง