a:

การเลือกไม่พึงประสงค์เกิดขึ้นเมื่อมีข้อมูลสมมาตรก่อนที่จะมีข้อตกลงระหว่างผู้ซื้อและผู้ขายในขณะที่ความเสี่ยงด้านศีลธรรมเกิดขึ้นเมื่อมีข้อมูลอสมมาตรระหว่างสองฝ่ายและการเปลี่ยนแปลงพฤติกรรมของ หลังจากมีการตกลงกัน อันตรายทางจริยธรรมและการคัดเลือกที่ไม่พึงประสงค์เป็นคำศัพท์ที่ใช้ในทางเศรษฐศาสตร์การบริหารความเสี่ยงและการประกันเพื่อใช้ในการอธิบายสถานการณ์ที่คู่สัญญาฝ่ายใดฝ่ายหนึ่งเสียเปรียบ

การเลือกที่ไม่พึงประสงค์จะอธิบายถึงผลลัพธ์ที่ไม่พึงประสงค์เนื่องจากสถานการณ์ที่คู่สัญญาฝ่ายใดฝ่ายหนึ่งมีข้อมูลที่ถูกต้องและแตกต่างกันมากกว่าฝ่ายอื่น พรรคที่มีข้อมูลน้อยจะเป็นประโยชน์กับพรรคที่มีข้อมูลมากขึ้น ความไม่สมมาตรทำให้เกิดการขาดประสิทธิภาพในด้านราคาและปริมาณสินค้าและบริการ

ตัวอย่างเช่นสมมุติว่ามีประชากรสองกลุ่มคือกลุ่มที่สูบบุหรี่และไม่ออกกำลังกายและผู้ที่ไม่สูบบุหรี่และออกกำลังกาย เป็นที่ทราบกันทั่วไปว่าผู้ที่สูบบุหรี่และไม่ออกกำลังกายมีอายุขัยสั้นกว่าผู้ที่ไม่สูบบุหรี่และออกกำลังกาย สมมติว่ามีบุคคลสองคนที่กำลังมองหาที่จะซื้อประกันชีวิตคนหนึ่งที่สูบบุหรี่และไม่ออกกำลังกายและคนที่ไม่สูบบุหรี่และออกกำลังกายเป็นประจำทุกวัน อย่างไรก็ตาม บริษัท ประกันภัยไม่สามารถแยกความแตกต่างระหว่างบุคคลที่สูบบุหรี่และไม่ออกกำลังกายและคนอื่น ๆ

บริษัท ประกันภัยขอให้บุคคลกรอกแบบสอบถามเพื่อแยกความแตกต่าง อย่างไรก็ตามบุคคลที่สูบบุหรี่และไม่ออกกำลังกายรู้ดีว่าการตอบคำถามอย่างจริงจังหมายถึงเบี้ยประกันที่สูงขึ้นดังนั้นเขาจึงโกหกและบอกว่าเขาไม่สูบบุหรี่และออกกำลังกายเป็นประจำทุกวัน สิ่งนี้นำไปสู่การเลือกที่ไม่พึงประสงค์โดยที่ บริษัท ประกันชีวิตเป็นผู้เสียเปรียบและเรียกเก็บค่าเบี้ยประกันแบบเดียวกันกับบุคคลทั้งสอง อย่างไรก็ตามการประกันจะมีคุณค่ามากขึ้นสำหรับผู้ที่สูบบุหรี่ที่ไม่สูบบุหรี่มากกว่าผู้ที่สูบบุหรี่เนื่องจากการออกกำลังกายเนื่องจากฝ่ายหนึ่งมีรายได้เพิ่มขึ้น

ตรงกันข้ามอันตรายทางศีลธรรมเกิดขึ้นเมื่อฝ่ายมีข้อมูลที่ทำให้เข้าใจผิดและเปลี่ยนแปลงพฤติกรรมของเขาเมื่อเขาไม่ต้องเผชิญกับผลกระทบจากความเสี่ยงที่เขาใช้ ตัวอย่างเช่นสมมติว่าเจ้าของบ้านไม่มีประกันบ้านหรือประกันน้ำท่วมและอาศัยอยู่ในเขตน้ำท่วม เจ้าของบ้านระมัดระวังเป็นอย่างยิ่งและสมัครรับระบบรักษาความปลอดภัยภายในบ้านซึ่งช่วยป้องกันไม่ให้ลักทรัพย์ เมื่อมีพายุเขาเตรียมความพร้อมสำหรับน้ำท่วมโดยการล้างท่อระบายน้ำและการเคลื่อนย้ายเฟอร์นิเจอร์เพื่อป้องกันความเสียหาย

อย่างไรก็ตามเจ้าของบ้านรู้สึกเหนื่อยที่จะต้องกังวลเกี่ยวกับการลักทรัพย์ที่อาจเกิดขึ้นและเตรียมพร้อมสำหรับการเกิดน้ำท่วมดังนั้นเขาจึงซื้อประกันบ้านและน้ำท่วม หลังจากที่บ้านของเขาได้รับการประกันแล้วพฤติกรรมของเขาก็เปลี่ยนไปและเขาก็ใส่ใจไม่มากนักทิ้งประตูออกปลดล็อกระบบรักษาความปลอดภัยภายในบ้านและไม่ได้เตรียมพร้อมสำหรับภาวะน้ำท่วมในกรณีนี้ บริษัท ประกันภัยต้องเผชิญกับผลกระทบและความเสี่ยงจากน้ำท่วมและการลักทรัพย์และปัญหาความเสี่ยงทางศีลธรรมเกิดขึ้น