ความล้มเหลวของธนาคาร IndyMac เมื่อวันที่ 11 กรกฎาคม 2008 ทำให้หลายคนตกใจและสงสัยว่าธนาคารขนาดใหญ่และน่ากลัวเหล่านี้จะยุบลงได้อย่างไร ยักษ์ใหญ่ของธนาคารเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วและล้มเหลวเช่นเดียวกับที่รวดเร็ว แต่เรื่องเล่าของเรื่องนี้ไปไกลเกินกว่าที่จะมีการขึ้นและลงอย่างมาก อ่านต่อเพื่อเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับความล้มเหลวของธนาคารที่ใหญ่ที่สุดแห่งหนึ่งในประวัติศาสตร์ของ U. S.
เริ่มต้น
IndyMac เกิดเมื่อปี 1985 แต่เดิมมีชื่อว่า Countrywide Mortgage Investment โดย David Loeb และ Angelo Mozilo มันถูกสร้างขึ้นเพื่อเป็นหลักประกันเงินกู้ยืมทางการเงินทั่วประเทศที่มีขนาดใหญ่เกินไปที่จะขายให้กับ Fannie Mae หรือ Freddie Mac ในปี 2540 การลงทุนเพื่อการจำนองทั่วประเทศถูกปัดออกและกลายเป็น IndyMac Mac ใน IndyMac ย่อมาจาก Mortgage Corporation ดังนั้นในขณะที่ "Mac" อาจฟังดูเหมือน Freddie Mac หรือ บริษัท สินเชื่ออื่น ๆ ของรัฐบาลอื่น ๆ IndyMac เป็น บริษัท เอกชนที่ไม่มีส่วนเกี่ยวข้องกับรัฐบาล (หน่วยงานรัฐบาลเหล่านี้ประสบปัญหาของตนเองดู Fannie Mae, Freddi Mac และวิกฤติสินเชื่อ 2008 เพื่อให้เข้าใจมากขึ้น)
ในปี 2542 IndyMac ให้ยืมเงินจำนวน 1 พันล้านเหรียญ 6 พันล้านในไตรมาสแรกเพียงอย่างเดียว ในเดือนกรกฎาคมปี 2000 IndyMac กลายเป็น IndyMac Bank เมื่อได้รับ SGV Bancorp ค่าใช้จ่ายในการเข้าซื้อทั้งหมด 62 เหรียญ 5 ล้านบาทและทำให้ IndyMac Bank เข้าสู่ธนาคารที่ใหญ่เป็นอันดับ 9 ในขณะนั้น IndyMac เป็นผู้ให้กู้รายใหญ่ที่สุดอันดับที่ 28 ในประเทศ 2547 ใน IndyMac ขยายโดยการซื้อ บริษัท ที่เรียกว่าเสรีภาพทางการเงินซึ่งเป็น บริษัท ในธุรกิจการสร้างและให้บริการสินเชื่อจำนองย้อนกลับ การเข้าซื้อกิจการของ IndyMac อีก 2 ครั้งเข้ามาในปี 2550 แรกคือ บริษัท สินเชื่อที่อยู่อาศัยนิวยอร์กซึ่งเป็นธนาคารเพื่อการจำนองฝั่งตะวันออก ต่อมาในปีที่ บริษัท ซื้อ Barrington Capital Corporation ซึ่งเป็นธนาคารเพื่อการจำนองตั้งอยู่ทางฝั่งตะวันตก
ในขณะที่มักจะยากที่จะระบุว่าทำไม บริษัท บางแห่งล้มเหลวเมื่อมาถึง IndyMac มีผู้ต้องสงสัยสองราย: เงินกู้ Alt-A และการจำนองย้อนกลับ ดังนั้นในขณะที่การเพิ่มขึ้นของอุตุนิยมวิทยา IndyMac เป็นที่น่าประทับใจเงินให้สินเชื่อที่น่าสงสัยที่ช่วยให้มันได้มีหนึ่งในเหตุผลที่ใหญ่ที่สุดมันมาล้มเหลวลงผู้ต้องสงสัยหมายเลข 1
IndyMac เชี่ยวชาญในสิ่งที่เรียกว่าเงินกู้ Alt-A Alt-A ย่อมาจาก A-paper เงินกู้ Alt-A ตกอยู่ระหว่าง Prime ซึ่งเป็นกระดาษและ Subprime ซึ่งหมายความว่าเงินกู้มีความเสี่ยงมากกว่าเงินให้กู้ยืมที่สำคัญ แต่มีความเสี่ยงน้อยกว่าสินเชื่อซับไพรม์ อัตราดอกเบี้ยสำหรับเงินกู้ Alt-A ลดลงระหว่างนายกและซับไพรม์เช่นกัน เงินกู้ Alt-A เหล่านี้ถูกส่งมอบให้กับผู้ซื้อที่มีคะแนนเครดิตที่ดี แต่อาจมีหลักฐานแสดงรายได้หรือสินทรัพย์น้อยหรือไม่มีเลยนอกจากบ้านที่พวกเขาวางแผนซื้อ เงินกู้ Alt-A ในเวลานั้นเป็น "ไม่สามารถสูญเสีย" ข้อเสนอสำหรับ IndyMac
เพื่อทำความเข้าใจว่าสินเชื่อ Alt-A เหล่านี้มีขนาดใหญ่แค่ไหนเราต้องดูตัวเลข สินเชื่อเอแอลทีคิดเป็นสัดส่วนร้อยละ 2 ของตลาดสินเชื่อจำนองในสหรัฐโดยมียอดการปล่อยสินเชื่ออยู่ที่ 55 พันล้านดอลลาร์ในปีพ. ศ. 2544 โดยในปี 2549 สินเชื่อของ Alt-A ได้เพิ่มขึ้นถึง 13% ของตลาดสินเชื่อโดยรวมของสหรัฐฯโดยมีการปล่อยสินเชื่ออยู่ที่ 400 พันล้านดอลลาร์ . และเงินกู้ Alt-A คิดเป็น 80% ของธุรกิจ IndyMac ทำให้ IndyMac เป็นผู้ให้กู้อันดับ 1 ในการจำนอง Alt-A (เรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับสินเชื่อซับไพรม์และเอแอลทีเอในคำตอบสำหรับคำถามที่ถามบ่อยของเรา
การให้สินเชื่อซับไพรม์คืออะไร? ) คู่หนี้มากสูง
แต่เงินกู้ไม่ได้เป็นเพียงวิธีเดียวเท่านั้นที่ IndyMac ธนาคารอื่น ๆ ทำเงินของพวกเขา IndyMac และธนาคารอื่น ๆ อีกหลายแห่งสามารถหานักลงทุนที่กระตือรือร้นที่จะซื้อสระว่ายน้ำประเภทนี้ที่ได้รับการจับคู่กันเพื่อสร้างหลักทรัพย์ที่ได้รับการสนับสนุนจากการชำระเงินในอนาคต กองทุนป้องกันความเสี่ยงและบ้านลงทุนอื่น ๆ กำลังมองหาวิธีที่จะทำให้ได้เงินได้เร็วขึ้น เงินกู้ Alt-A เป็นวิธีที่ดีในการทำเงินเป็นจำนวนมาก
นี้ไม่นาน แต่และเมื่อตลาดอสังหาริมทรัพย์เริ่มยุบนักลงทุนจึงสนใจ นักลงทุนดึงออกอย่างรวดเร็วออกจากธนาคารเพื่อประสบความสูญเสียเงินกู้ยืมโดยไม่ต้องลงทุนเงินทุนที่จำเป็นในการทำเงินให้กู้ยืมใหม่ (อ่าน
ทำไมตลาดที่อยู่อาศัยฟองป๊อป เพื่อเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับการล่มสลายของตลาดอสังหาริมทรัพย์) สงสัยว่าฉบับที่ 2
ปัญหาอื่น ๆ ที่ทำให้ IndyMac เป็นธุรกิจจำนองย้อนกลับ การจำนองย้อนกลับคือเงินกู้ประเภทหนึ่งซึ่งเจ้าของบ้านสามารถแปลงส่วนที่เป็นทุนในบ้านให้เป็นเงินสดได้ เพื่อที่จะจ่ายเงิน IndyMac จำเป็นต้องใช้เงิน แต่กับตลาดที่อยู่อาศัยทรุดลงและนักลงทุนที่วิ่งหนีจากสระว่ายน้ำของเงินให้กู้ยืม IndyMac พบว่าไม่สามารถสร้างเงินสดได้ ในปี 2550 นักลงทุนมองเห็นราคาหุ้นที่ดีสำหรับ IndyMac แต่นี่เป็นจุดเริ่มต้นของการล่มสลายของธนาคาร
ราคาอสังหาริมทรัพย์ในปีแรกลดลงเป็นปี 2550 ความผิดพลาดของตลาดอสังหาริมทรัพย์กำลังเกิดขึ้น แต่ IndyMac ไม่ได้เห็นมา แต่อย่างใดนอกจากผู้บริโภค บริษัท และนักลงทุนรายอื่น ๆ ปี 2008 จะเป็นเรื่องร้ายแรงสำหรับ IndyMac ในเดือนเมษายนปี 2551 มู้ดดี้และสแตนดาร์ดและพัวร์แย่ลงอันดับเครดิตตราสารหนี้ของ IndyMac ที่ได้รับการสนับสนุนด้านสินเชื่อ ในช่วงฤดูร้อนที่เกิดวิกฤติสินเชื่อเกิดขึ้นทั่วประเทศราคาอสังหาริมทรัพย์ที่อยู่อาศัยทรุดลงและ IndyMac ประสบปัญหาใหญ่ ธุรกิจสินเชื่อที่อยู่อาศัย Alt-A แห้งและเกือบจะหายตัวไป (ในการเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับความผิดพลาดอ่าน
ฤดูใบไม้ร่วงของตลาดในช่วงฤดูใบไม้ร่วงปี 2008 .) ผลกระทบร้ายแรง
ในเดือนพฤษภาคมปี 2008 IndyMac ประกาศลดงานเป็น 4 , 000 คน ในปลายเดือนมิถุนายนของปีเดียวกันวุฒิสมาชิกชาร์ลส์ชูเมอร์แห่งนิวยอร์กในจดหมายที่เขาเขียนถึงหน่วยงานกำกับดูแลกล่าวว่า "IndyMac อาจประสบกับความล้มเหลว"จดหมายถูกรั่วไหลออกสู่สาธารณชนและพร้อมกับตลาดที่อยู่อาศัยที่ยุบทำให้ธนาคารวิ่งธนาคาร IndyMac ถูกน้ำท่วมกับลูกค้าที่ถอนเงินของพวกเขาการดำเนินการนี้จะเห็น $ 1 3 พันล้านถูกนำออกจากธนาคาร IndyMac ในเวลาเพียง 11 วัน
นี่เป็นเรื่องที่มากเกินไปสำหรับ IndyMac และเมื่อวันศุกร์ที่ 11 กรกฎาคม 2551 โดยมีสินทรัพย์ในรายการมูลค่า 32 พันล้านเหรียญและเงินฝาก 19 พันล้านดอลลาร์ธนาคารแห่งนี้ถูกยึดโดยรัฐบาลสหรัฐการดำเนินงานของธนาคารทำให้เกิดวิกฤตสภาพคล่องที่ ธนาคารราคาหุ้นสะท้อนให้เห็นถึงอนาคตที่เยือกเย็นของ IndyMac เมื่อเดือนกรกฎาคมปี 2551 หุ้นมีมูลค่าต่ำกว่า 1 เหรียญต่อหุ้นซึ่งลดลง 99% ตั้งแต่ราคาสูงสุดที่เห็นเมื่อ 3 ปีก่อน IndyMac เปิดทำการในวันจันทร์นี้ 14 กรกฏาคม 2551 ขณะที่ IndyMac Federal FSB สะพานธนาคารธนาคารสะพานแห่งนี้ก่อตั้งขึ้นและได้รับการควบคุมของ IndyMac กองทุนมีการรับประกันถึง 100,000 ดอลล่าร์สหรัฐฯต่อบัญชี IndyMac ยื่นคำร้องขอล้มละลายบทที่ 7 ในวันที่ 1 สิงหาคมพศ. (อ่านคำตอบสำหรับคำถามที่ถามบ่อยของเรา uestion
ข้อแตกต่างระหว่างบทที่ 7 และบทที่ 11 การล้มละลายมีอะไรบ้าง?
เพื่อเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับการชำระบัญชีของธุรกิจ) การยุบด้านล่าง การล่มสลายของ IndyMac ไม่ใช่เหตุการณ์ที่แยกตัว มันเป็นหนึ่งในหลาย ๆ ขณะที่ธนาคารอื่น ๆ ล้มเหลวในการปลุก เศรษฐกิจโลกได้รับความเดือดร้อน ธนาคารทั้งภายในและภายนอกสหรัฐฯต้องได้รับการประกันตัว การล่มสลายของ IndyMac เป็นหนึ่งในโดมิโนที่ยิ่งใหญ่ที่สุดในโลกของธนาคาร แต่เป็นหนึ่งในธนาคารแรกที่ล้มเหลวมันเป็นเพียงการเหลือบมองปัญหาที่ระบบธนาคารของสหรัฐฯจะเผชิญในปีพ. ศ. 2551 และ 2552
หากต้องการอ่านเพิ่มเติมเกี่ยวกับ IndyMac และสถาบันอื่น ๆ ที่ถูกทำลายโดยวิกฤติซับไพรม์โปรดตรวจสอบ
วิกฤตสินเชื่อวิกฤตสินเชื่อซับไพรม์