ในช่วงเวลาหนึ่งดูเหมือนว่าการซื้อขายด้วยความถี่สูงจะเข้าสู่ตลาดได้อย่างสมบูรณ์ ในปีพ. ศ. 2553 ธุรกิจการค้าความถี่สูงมีส่วนแบ่งร้อยละ 60 ของส่วนของผู้ถือหุ้นใน U. S. แต่แนวโน้มอาจลดลง อ้างอิงจากบทความของบลูมเบิร์กที่กล่าวถึงการเพิ่มขึ้นและลดลงของการซื้อขายคลื่นความถี่สูง "ในปี 2009 ผู้ค้าที่มีความถี่สูงเคลื่อนย้ายประมาณ 3 พันล้านหุ้นต่อวัน ในปี 2012 เป็น 1.6000000000 วัน "ในเวลาเดียวกันกำไรเฉลี่ยลดลงจาก" ประมาณหนึ่งในสิบของเงินต่อหุ้นถึงยี่สิบของเงิน “

ในการซื้อขายความถี่สูงคอมพิวเตอร์ที่มีประสิทธิภาพใช้อัลกอริทึมที่ซับซ้อนในการวิเคราะห์ตลาดและดำเนินธุรกิจการค้าที่รวดเร็วสุดโดยปกติจะมีปริมาณมาก การซื้อขายความถี่สูงจำเป็นต้องมีโครงสร้างการซื้อขายขั้นสูงเช่นเครื่องคอมพิวเตอร์ที่มีประสิทธิภาพซึ่งมีฮาร์ดแวร์ระดับไฮเอนด์ซึ่งมีต้นทุนมหาศาลและตัดเป็นกำไร และด้วยการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นความสำเร็จไม่ได้รับการประกัน บทความนี้มีลักษณะที่ว่าเหตุใดผู้ค้าจึงย้ายออกจากการซื้อขายความถี่สูงและมีทางเลือกอะไรบ้างที่พวกเขาใช้อยู่

เหตุใดการซื้อขายความถี่สูงจึงสูญเสียพื้น

โปรแกรมการซื้อขายความถี่สูงต้องเสียค่าใช้จ่ายมหาศาลในการสร้างและดูแลรักษา ฮาร์ดแวร์และซอฟต์แวร์คอมพิวเตอร์ที่มีประสิทธิภาพต้องได้รับการอัพเกรดบ่อยๆและเสียค่าใช้จ่ายเป็นส่วนใหญ่ ตลาดเป็นแบบไดนามิกอย่างมากและจำลองทุกอย่างลงในโปรแกรมคอมพิวเตอร์เป็นไปไม่ได้ อัตราความสำเร็จในการซื้อขายด้วยความถี่สูงต่ำเนื่องจากมีข้อผิดพลาดในอัลกอริธึมที่ใช้งานอยู่

โลกของการซื้อขายความถี่สูงยังมีการซื้อขายความถี่สูงพิเศษ ผู้ค้าที่มีความถี่สูงพิเศษต้องจ่ายเพื่อการเข้าถึงการแลกเปลี่ยนซึ่งจะแสดงราคาก่อนหน้านี้เล็กน้อยในช่วงที่เหลือของตลาด ข้อได้เปรียบด้านเวลาพิเศษนี้ทำให้ผู้เข้าร่วมตลาดรายอื่น ๆ ต้องเสียเปรียบ สถานการณ์ได้นำไปสู่การเรียกร้องการปฏิบัติที่ไม่เป็นธรรมและความขัดแย้งที่เพิ่มขึ้นต่อการซื้อขายความถี่สูง

ระเบียบข้อบังคับการค้าที่มีความถี่สูงจะเข้มงวดมากขึ้นทุกวัน ในปี 2013 อิตาลีเป็นประเทศแรกที่นำภาษีพิเศษสำหรับการซื้อขายด้วยความถี่สูงมาใช้และภาษีดังกล่าวก็ใกล้เคียงกับภาษีในประเทศฝรั่งเศส

ตลาดการค้าที่มีความถี่สูงได้กลายเป็นที่แออัดมาก ๆ บุคคลและผู้เชี่ยวชาญด้านต่างๆกำลังสร้างอัลกอริทึมสมาร์ทกับแต่ละอื่น ๆ ผู้เข้าร่วมสามารถปรับใช้อัลกอริทึมการซื้อขายความถี่สูงเพื่อตรวจจับและตีราคาอัลกอริทึมอื่น ๆ ได้ ผลสุทธิเป็นของโปรแกรมความเร็วสูงต่อสู้กับแต่ละอื่น ๆ บีบผลกำไรเวเฟอร์บางมากยิ่งขึ้น

เนื่องจากปัจจัยที่กล่าวมาข้างต้นของโครงสร้างพื้นฐานที่เพิ่มขึ้นและต้นทุนการดำเนินงานภาษีใหม่และกฎระเบียบที่เพิ่มขึ้นผลกำไรการค้าในความถี่สูงกำลังหดตัว ผู้ค้าที่มีความถี่สูงในอดีตกำลังเดินหน้าสู่กลยุทธ์การซื้อขายทางเลือก

Emerging Alternatives to High Trading Trading

บริษัท กำลังมุ่งสู่กลยุทธ์การซื้อขายที่มีประสิทธิภาพและมีต้นทุนต่ำ

การซื้อขายโมเมนตัม

: ตัวบ่งชี้การวิเคราะห์ทางเทคนิคที่มีมาจากตัวระบุโมเมนตัมเป็นทางเลือกหนึ่งที่ได้รับความนิยมในการซื้อขายด้วยความถี่สูง การค้าโมเมนตัมเกี่ยวข้องกับการตรวจจับทิศทางการเคลื่อนไหวของราคาที่คาดว่าจะดำเนินต่อไปได้ในบางช่วงเวลา (ตั้งแต่ไม่กี่นาทีถึงสองสามเดือน) เมื่อขั้นตอนวิธีคอมพิวเตอร์รู้ทิศทางผู้ค้าจะวางธุรกิจการค้าแบบหนึ่งหรือหลายรายการที่มีคำสั่งซื้อขนาดใหญ่ เนื่องจากจำนวนใบสั่งซื้อที่มีขนาดใหญ่ถึงแม้ราคาที่แตกต่างกันเล็ก ๆ จะส่งผลให้เกิดผลกำไรที่ดีในช่วงเวลา เนื่องจากตำแหน่งที่ขึ้นอยู่กับการซื้อขายโมเมนตัมจะต้องมีขึ้นในช่วงเวลาหนึ่งการซื้อขายหลักทรัพย์ภายในมิลลิวินาทีหรือมิลลิวินาทีจึงไม่จำเป็น ประหยัดค่าใช้จ่ายด้านโครงสร้างพื้นฐานมหาศาล (ดูรายละเอียดเพิ่มเติมในบทนำเกี่ยวกับการซื้อขาย Momentum และข้อมูลและคำแนะนำเกี่ยวกับการซื้อขายโมเมนตัม)

• การซื้อขายโดยอัตโนมัติตามข่าว : ข่าวผลักดันตลาด เอเจนซี่สำนักข่าวและผู้จัดทำข้อมูลทำเงินได้เป็นจำนวนมากเพื่อขายฟีดข่าวเฉพาะสำหรับผู้ค้า (ดูที่เกี่ยวข้องกับการค้าข่าว) ธุรกิจการค้าโดยอัตโนมัติตามการวิเคราะห์อัตโนมัติของรายการข่าวได้รับการดึงดูดโมเมนตัม ขณะนี้โปรแกรมคอมพิวเตอร์สามารถอ่านข่าวสารและดำเนินการซื้อขายได้อย่างทันท่วงที ตัวอย่างเช่นสมมติว่าหุ้นของ ABC Inc. ซื้อขายที่ราคา 25 เหรียญ ABC Inc ประกาศจ่ายเงินปันผล 20 เซนต์ต่อหุ้นด้วยวันที่ 5 กันยายน 2558 ซึ่งเป็นผลให้ราคาหุ้นปรับตัวสูงขึ้นตามจำนวนเงินปันผล (20 เซนต์) ไปประมาณ $ 25 60. โปรแกรมคอมพิวเตอร์จะระบุคำหลักเช่นการจ่ายเงินปันผลจำนวนเงินปันผลและวันที่และวางคำสั่งซื้อทันที ควรตั้งโปรแกรมให้ซื้อหุ้น ABC เฉพาะราคาที่ จำกัด (คาดว่าจะ) ไว้ที่ 25 เหรียญ 60. กลยุทธ์ที่ใช้ข่าวนี้สามารถทำงานได้ดีกว่าธุรกิจการค้าที่มีความถี่สูงเนื่องจากคำสั่งเหล่านั้นจะถูกส่งไปในส่วนที่สองโดยส่วนใหญ่จะเป็นราคาของตลาดเปิดและอาจได้รับการดำเนินการในราคาที่ไม่เอื้ออำนวย นอกเหนือจากการจ่ายเงินปันผลแล้วการซื้อขายอัตโนมัติผ่านข่าวจะได้รับการตั้งโปรแกรมสำหรับผลการประมูลโครงการผลประกอบการประจำไตรมาสของ บริษัท การดำเนินการอื่น ๆ ขององค์กรเช่นการแยกหุ้นและการเปลี่ยนแปลงอัตราแลกเปลี่ยนสำหรับ บริษัท ที่มีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนสูง
• Social Media Feed-Based Trading : การสแกนฟีดข้อมูลโซเชียลมีเดียแบบเรียลไทม์จากแหล่งที่รู้จักและผู้เข้าร่วมการตลาดที่ไว้ใจได้เป็นอีกหนึ่งแนวโน้มใหม่ในการซื้อขายอัตโนมัติ เป็นการวิเคราะห์เชิงทำนายเนื้อหาสื่อสังคมออนไลน์เพื่อทำการตัดสินใจซื้อขายและสั่งซื้อสินค้า ตัวอย่างเช่นสมมติว่าพอลเป็นผู้ทำตลาดที่มีชื่อเสียงสำหรับสามหุ้นที่เป็นที่รู้จัก ฟีดข้อมูลโซเชียลมีเดียของเขามีเคล็ดลับแบบเรียลไทม์สำหรับ 3 กลุ่มของเขา ผู้เข้าร่วมตลาดที่ไว้ใจ Paul เพื่อความเฉียบแหลมด้านการค้าของเขาสามารถจ่ายเพื่อสมัครรับฟีดข้อมูลส่วนตัวแบบเรียลไทม์ของเขาได้ การอัปเดตของเขาได้รับการป้อนเข้าสู่อัลกอริทึมคอมพิวเตอร์ซึ่งจะวิเคราะห์และตีความเนื้อหาและแม้แต่โทนเสียงที่ใช้ในภาษาของการอัปเดตพร้อมกับพอลผู้มีส่วนร่วมอื่น ๆ อีกหลายคนสามารถแชร์เคล็ดลับในสต็อกเฉพาะได้ อัลกอริทึมจะรวมการอัปเดตทั้งหมดจากแหล่งที่เชื่อถือที่เชื่อถือได้วิเคราะห์ข้อมูลสำหรับการตัดสินใจทางการค้าและวางการค้าโดยอัตโนมัติ การรวมการวิเคราะห์ฟีดสื่อสังคมออนไลน์เข้ากับปัจจัยการผลิตอื่น ๆ เช่นการวิเคราะห์ข่าวและผลการดำเนินงานเป็นรายไตรมาสสามารถนำไปสู่วิธีการที่ซับซ้อน แต่เชื่อถือได้ในการรับรู้อารมณ์ของตลาดในการเคลื่อนไหวของหุ้นรายใดรายหนึ่ง การวิเคราะห์เชิงคาดการณ์ดังกล่าวเป็นที่นิยมสำหรับการซื้อขายในวันระยะสั้น
• โมเดลการพัฒนาเฟิร์มแวร์ : ความเร็วเป็นสิ่งจำเป็นสำหรับความสำเร็จในการซื้อขายความถี่สูง ความเร็วขึ้นอยู่กับเครือข่ายที่พร้อมใช้งานและการกำหนดค่าคอมพิวเตอร์ (ฮาร์ดแวร์) และการประมวลผลของแอพพลิเคชั่น (ซอฟต์แวร์) แนวคิดใหม่คือการผสานรวมฮาร์ดแวร์และซอฟต์แวร์เข้าด้วยกันเพื่อสร้างเฟิร์มแวร์ซึ่งจะช่วยลดขั้นตอนการประมวลผลและตัดสินใจได้อย่างรวดเร็วของอัลกอริทึม เฟิร์มแวร์แบบกำหนดเองดังกล่าวถูกรวมไว้ในฮาร์ดแวร์และมีการตั้งโปรแกรมสำหรับการซื้อขายที่รวดเร็วโดยพิจารณาจากสัญญาณที่ระบุ วิธีนี้จะช่วยแก้ปัญหาความล่าช้าและการพึ่งพาเวลาเมื่อระบบคอมพิวเตอร์ต้องใช้แอพพลิเคชันที่แตกต่างกัน การชะลอตัวดังกล่าวได้กลายเป็นคอขวดในการซื้อขายคลื่นความถี่สูงแบบดั้งเดิม
• บรรทัดล่าง การพัฒนาโดยผู้เข้าร่วมจำนวนมากเกินไปทำให้เกิดตลาดที่แออัด จำกัด โอกาสและเพิ่มต้นทุนการดำเนินงาน แนวโน้มดังกล่าวนำไปสู่การลดลงของการซื้อขายความถี่สูง อย่างไรก็ตามผู้ค้ากำลังหาทางเลือกในการซื้อขายด้วยความถี่สูง บางคนกำลังย้อนกลับไปสู่แนวคิดการค้าแบบดั้งเดิมและบางคนใช้ประโยชน์จากเครื่องมือและเทคโนโลยีการวิเคราะห์แบบใหม่