a:

การนับแบบวันนับเป็นระบบที่ใช้ในตลาดตราสารหนี้เพื่อกำหนดจำนวนวันระหว่างวันคูปองสองวัน ระบบนี้มีความสำคัญต่อผู้ค้าพันธบัตรต่างๆเนื่องจากมีผลกระทบต่อการคำนวณดอกเบี้ยค้างจ่ายและมูลค่าปัจจุบันของคูปองในอนาคต
สัญกรณ์ที่ใช้สำหรับอนุสัญญาวันนับจะแสดงจำนวนวันในเดือนที่ระบุหารด้วยจำนวนวันในปี ผลลัพธ์แสดงถึงส่วนที่เหลือของปีที่จะใช้ในการคำนวณจำนวนดอกเบี้ยที่จะได้รับในอนาคต ต่อไปนี้คือจำนวนวันที่ใช้กันมากที่สุดในตลาดตราสารหนี้และหลักทรัพย์ที่พวกเขาใช้กันโดยทั่วไป:
30/360 - นี่เป็นแนวทางที่ง่ายที่สุดในการใช้เนื่องจากสมมติว่ามีทุก 30 วันในทุกๆเดือน แม้ว่าบางเดือนจะมีเวลา 31 วันก็ตาม ตัวอย่างเช่นระยะเวลาตั้งแต่วันที่ 1 พฤษภาคม 2549 ถึงวันที่ 1 สิงหาคม 2549 จะถือเป็นระยะเวลา 90 วัน เนื่องจากความเรียบง่ายของอนุสัญญาในวันนับนี้จึงมักใช้ในการคำนวณดอกเบี้ยค้างรับสำหรับหน่วยงานของรัฐหน่วยงานและพันธบัตรเทศบาล นอกจากนี้ยังเป็นที่นิยมใช้โดยนักลงทุนของหลักทรัพย์ค้ำประกันแอ่น
จริง / 360 - อนุสัญญานี้ใช้กันอย่างแพร่หลายในการคำนวณดอกเบี้ยค้างรับสำหรับตั๋วเงินคลังตั๋วเงินคลังและตราสารหนี้ระยะสั้นอื่น ๆ ที่มีอายุไม่ถึงหนึ่งปี คำนวณโดยใช้จำนวนวันที่เกิดขึ้นจริงระหว่างสองช่วงหารด้วย 360
จริง / 365 - การประชุมนี้เหมือนกับที่เกิดขึ้นจริง / 360 ยกเว้นการใช้ 365 เป็นตัวหาร นี่ใช้เมื่อกำหนดราคาพันธบัตรรัฐบาลของรัฐบาลสหรัฐฯ
จริง / จริง - อนุสัญญานี้ใช้จำนวนวันที่เกิดขึ้นจริงระหว่างสองช่วงเวลาและหารผลตามจำนวนวันที่แท้จริงของปีแทนการสมมติว่าในแต่ละปีประกอบด้วย 360 หรือ 365 วัน แน่นอนว่าเรารู้ว่าในความเป็นจริงมี 365 วันในหนึ่งปียกเว้นปีอธิกสุรทิน แต่ข้อตกลงเหล่านี้เป็นมาตรฐานที่พัฒนาขึ้นเมื่อเวลาผ่านไปและช่วยให้มั่นใจได้ว่าทุกคนอยู่ในเขตการเล่นที่เท่าเทียมกันเมื่อมีพันธบัตร ขายระหว่างวันที่คูปอง
หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมดูบทแนะนำของเราเกี่ยวกับ พันธบัตรพื้นฐาน และ แนวคิดตราสารหนี้ขั้นสูง