ความแตกต่างของ MACD ถูกกล่าวถึงในหนังสือค้ามากที่สุดและมักถูกอ้างถึงว่าเป็นเหตุผลในการผกผันแนวโน้มหรือว่าเหตุใดแนวโน้มอาจกลับกัน ใน divergence ย้อนหลังดูดี; ตัวอย่างมากมายสามารถพบได้ที่การกลับรายการถูกนำหน้าด้วยความแตกต่างของ MACD มองอย่างใกล้ชิดแม้ว่าและคุณจะพบว่าการกลับรายการ ไม่ได้ ก่อนหน้าด้วยความแตกต่างและความแตกต่างมักจะไม่ส่งผลให้เกิดการกลับรายการเลย ดังนั้นก่อนที่สมมติว่า divergence เป็นเครื่องมือที่เชื่อถือได้เพื่อใช้ในการค้าของคุณลองมาสำรวจความลึกซึ้งของ MACD ว่าเป็นอย่างไรและจะปรับปรุงการใช้ divergence อย่างไร

Divergence ตัวบ่งชี้คืออะไร?

ความแตกต่างของตัวบ่งชี้คือเมื่อตัวบ่งชี้ค่าสัมบูรณ์หรือโมเมนตัมเช่นตัวบ่งชี้ความแตกต่างของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (MACD) ไม่ยืนยันการเคลื่อนไหวของราคา ตัวอย่างเช่นราคาหุ้นปรับตัวสูงขึ้นใหม่ในขณะที่สัญญาณบ่งชี้ MACD หรือ RSI มีค่าต่ำลง (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมโปรดอ่าน: A Primer on the MACD .)

รูปที่ 1. SPDR S & P 500 ETF (SPY SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258. 45 + 0. 33% สร้าง กับ Highstock 4. 2. 6 ) แผนภูมิสัปดาห์แสดงความแตกต่างของ MACD ระหว่าง Uptrend

รูปที่ 1 แสดงตัวอย่างความแตกต่างระหว่างขาขึ้น ราคายังคงมีแนวโน้มเพิ่มขึ้น แต่ MACD หลายต่อหลายครั้งไม่ได้ทำจุดสูงสุดใหม่ ๆ และแทนที่จะสร้างความคิดฟุ้งซ่านต่ำลง

ความแตกต่างของตัวบ่งชี้นี้แสดงให้เห็นว่าโมเมนตัมลดลงในช่วงแนวโน้มและทำให้เกิดความผกผันมากขึ้น ความแตกต่างไม่ค่อยดีในช่วงเวลาที่การกลับรายการจะเกิดขึ้นแม้ว่ารูปที่ 1 จะแสดง ในช่วงต้นปี 2012 ความผันผวนอยู่ในชาร์ตแม้ว่าแนวโน้มขาขึ้นจะยังคงดำเนินต่อไปในปี 2558 โดยจะมีการปรับตัวลงอย่างมากในช่วงปลายปี 2557 และ 2558 ซึ่งเป็นสัญญาณหยาบคายเมื่อมีการทำจุดสูงสุดในขณะที่ราคากำลังสูงขึ้น

ความแตกต่างของความผันผวนเกิดขึ้นเมื่อราคามีการลดต่ำลงขณะที่ตัวบ่งชี้ทำระดับต่ำสุด มีจุดมุ่งหมายเพื่อแสดงให้เห็นว่าโมเมนตัมการขายกำลังชะลอตัวและแนวโน้มขาลงจะอ่อนไหวต่อการกลับรายการ รูปที่ 2 แสดงความแตกต่างของความผันผวน ระดับต่ำสุดใน MACD เพิ่มขึ้นในขณะที่ราคายังคงลดลง แม้จะมีความแตกต่างระหว่างช่วงกลางปี ​​2013 ถึงปลายปี 2558 ราคายังคงเป็นขาลง

รูปที่ 2. SPDR Gold Trust (GLD

GLDSPDR Gold Trust120. 62-0. 47% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) แผนภูมิสัปดาห์แสดงความผันผวนของ MACD ระหว่าง Downtrend Common ปัญหาเกี่ยวกับความแตกต่างของ MACD

ปัญหาหลักสองประการเกี่ยวกับความแตกต่างก็คือว่ามันมักจะเป็นสัญญาณการกลับรายการ (เป็นไปได้) แต่ไม่เกิดการกลับรายการที่เกิดขึ้นจริง - เป็น false positive ปัญหาอื่น ๆ ก็คือความแตกต่างไม่ได้คาดการณ์การกลับรายการทั้งหมด กล่าวอีกนัยหนึ่งก็คาดการณ์การพลิกผันมากเกินไปซึ่งไม่ได้เกิดขึ้นและไม่ได้มีการผันผวนของราคาจริงพอ

เราจะอธิบายถึงวิธีจัดการปัญหาเหล่านี้ในส่วนถัดไป ประการแรกนี่เป็นสาเหตุทั่วไปสองประการของผลบวกเท็จ - ความแตกต่างซึ่งมักเกิดขึ้นในบางสถานการณ์ แต่ไม่จำเป็นต้องนำไปสู่การกลับรายการ

ความแตกต่างจะเกิดขึ้นเสมอเมื่อมีเสียงแหลม (เคลื่อนไหวใหญ่ในระยะเวลาสั้น ๆ ) ตามด้วยการเคลื่อนไหวที่คมชัดน้อยลง นี่เป็นความแตกต่างที่เกิดจากการจับกุมเนื่องจากผู้ค้าหลายรายเชื่อว่าหากการเคลื่อนไหวของราคาช้าลงก็พร้อมสำหรับการกลับรายการ

รูปที่ 3 แสดงให้เห็นว่าหุ้นล้นตลาดเพิ่มขึ้นและเพิ่มขึ้น การเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วและราคาแพงนี้ทำให้เส้นค่าเฉลี่ยของ MACD เริ่มขยับขึ้นและเนื่องจากราคาจะไม่สามารถทำรายได้ให้สูงขึ้นได้ ความแตกต่างในกรณีนี้ไม่ได้แสดงให้เห็นถึงการกลับรายการเพียงอย่างเดียวว่าการเคลื่อนไหวของราคาช้ากว่าการเคลื่อนไหวของราคา (ช่องว่างที่สูงขึ้น) ซึ่งเป็นตัวบ่งชี้ที่จะกระโดดขึ้น ช่องว่างทำให้เกิดการกระโดดผิดปกติในตัวบ่งชี้ดังนั้นราคาจะส่งผลให้เกิด "ปกติ" มากขึ้นจึงเกิดความแตกต่าง คลื่นราคาแต่ละแบบมีแนวโน้มแตกต่างกันไปและคลื่นราคาทั้งหมดจะไม่เคลื่อนที่ไปอย่างรวดเร็วในระยะเวลาอันสั้น ในกรณีนี้ราคาที่เพิ่มขึ้นตามมาด้วยราคาที่ปรับตัวสูงขึ้นส่งผลให้การอ่านค่า MACD ลดลง แต่ไม่เกิดการกลับรายการ

รูปที่ 3. บริษัท แอ็ปเปิ้ลอิงค์ (AAPL

AAPLApple Inc172 50 + 2 61% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) แผนภูมิรายวันแสดงความแตกต่าง "False Positive" หลังจาก ราคาที่ปรับลดลงจะทำให้การเคลื่อนไหวของราคาเปลี่ยนแปลงไปตามปกติเกือบจะช้ากว่า (ครอบคลุมระยะทางน้อยกว่าหรือครอบคลุมในระยะเวลาอันสั้น) แม้ว่าแนวโน้มอาจยังคงมีผล

ความแตกต่าง "เท็จบวก" มักเกิดขึ้นเมื่อราคาเคลื่อนไปด้านข้างเช่นในรูปแบบช่วงหรือรูปสามเหลี่ยมตามแนวโน้ม ตามที่ได้กล่าวไว้ก่อนหน้านี้การชะลอตัว (การเคลื่อนไหวด้านข้างหรือการเคลื่อนไหวที่มีแนวโน้มชะลอตัว) ในราคาจะทำให้เส้นค่าเฉลี่ยของ MACD ดึงออกจากจุดสุดยอดก่อนหน้านี้และพล่านต่อไปยังเส้นศูนย์

MACD หดตัวลงไปที่เส้นศูนย์เมื่อราคาเคลื่อนไปตามแนวลาดชันเนื่องจากระยะห่างระหว่างค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 26- รอบและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 12- MACD กำลังวัด - แคบลง ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (ดังแสดงในรูปที่ 4) มีระยะเวลาที่ยากลำบากมากขึ้นเมื่อเทียบเคียงกันเมื่อราคาเคลื่อนไปด้านข้าง สัญญาณ MACD อาจมีขึ้นในขณะนี้เกิดขึ้นได้เนื่องจากค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (moving averages) ซึ่งเป็นตัวบ่งชี้จะขึ้นอยู่กับ - ไม่สามารถทำงานได้ดีในตลาดที่เปลี่ยนแปลงเร็วหรือไปด้านข้าง (ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จะมีแนวโน้มดีขึ้นในแนวโน้ม)

รูปที่ 4. AT & T Inc. (T

TAT & T Inc33. 30 + 0. 39% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) แผนภูมิสัปดาห์แสดง MACD เคลื่อนตัวไปในทิศทาง Zero ระหว่างการเคลื่อนไหวด้านข้าง เนื่องจาก MACD เกือบจะขยับลงไปที่ศูนย์และอาจอยู่ห่างจากจุดสูงสุดหรือต่ำสุดของ MACD เมื่อราคาเคลื่อนไปด้านข้าง MACD จะแสดงความแตกต่างกันเกือบตลอดเวลา สัญญาณเหล่านี้ผิดปกติเล็กน้อยเนื่องจากสัญญาณ MACD กระโชกตัวอยู่ใกล้เส้นศูนย์เนื่องจากค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ที่เคลื่อนไปมา

หลังจากมีการหารือเกี่ยวกับปัญหาที่อาจเกิดขึ้นกับ MACD และสิ่งที่ต้องระวังนี่คือวิธีที่จะปรับปรุงความแตกต่างของ MACD ด้วยการใช้การวิเคราะห์ราคา

ใช้ราคากับการแบ่งแยกเสมอ

ราคาเป็นตัวบ่งชี้ที่ดีที่สุดโดยมีตัวชี้วัดโมเมนตัมเพียงแค่จัดการกับข้อมูลราคาเท่านั้น ใช้การดำเนินการด้านราคาเพื่อช่วยในการตัดสินใจเมื่อใช้ MACD (อ่านเพิ่มเติม:

บทนำสู่กลยุทธ์การซื้อขายการกระทำด้านราคา ) ต่อไปนี้เป็นหลักเกณฑ์เบื้องต้นสำหรับการดำเนินการดังกล่าว: คาดว่าจะเห็นความแตกต่างของ MACD เมื่อการเคลื่อนไหวของราคาเคลื่อนไหวช้าลง (เทียบกับคลื่นราคาก่อนหน้า) หรือเลื่อนไปด้านข้าง นี้ไม่จำเป็นต้องบ่งบอกถึงการกลับรายการ

• หากมีความแตกต่างกันออกไปอย่าออกจากการค้าปัจจุบันเนื่องจากความแตกต่าง ตัวอย่างเช่นถ้าหุ้นอยู่ในขาขึ้นอย่าออกจากการค้าที่ยาวนานเพียงเพราะความแตกต่างเป็นปัจจุบัน ตามที่แสดง divergence ไม่ใช่ตัวบ่งชี้เวลาที่ดีและอาจไม่ส่งผลให้เกิดการกลับรายการเลย
• หากต้องการเข้าสู่การค้าโดยพิจารณาจากความแตกต่างให้รอดูราคาที่จะหักแนวโน้มปัจจุบันเพื่อยืนยันความแตกต่างก่อนที่จะทำ ตัวอย่างเช่นหากแนวโน้มเพิ่มขึ้น แต่มีความผันผวนที่หยาบคายไปเพียงระยะสั้น ๆ เมื่อราคาได้พังลงมาจากแนวรองรับแล้วเริ่มเคลื่อนไหวในแนวโน้ม ในช่วงขาลงราคาจะต้องทำให้ระดับความสูงที่ต่ำกว่าและต่ำกว่าระดับต่ำลงเพื่อบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาลงใหม่ สำหรับแนวโน้มขาลงในการย้อนกลับราคาจะต้องสูงกว่าระดับความสูงที่แกว่งและสูงขึ้น
• การกระทำของราคาที่น่าเชื่อถือมากกว่าความแตกต่าง หากราคาแตกออกจากแนวโน้มก่อนหน้านี้ให้ระวังการเตือนถึงแม้ว่าความแตกต่างจะไม่เกิดขึ้นในช่วงที่มีการกลับรายการ
• แม้จะมีแนวทางเหล่านี้ความแตกต่างอาจให้ข้อมูลเชิงลึกที่เป็นประโยชน์เกี่ยวกับธุรกิจการค้าบางอย่าง แต่ก็ไม่ใช่ธุรกิจอื่น ๆ เป็นเครื่องมือที่ช่วยในการซื้อขาย แต่ไม่สมบูรณ์แบบ การทำความเข้าใจจุดอ่อนและช่วยในการชดเชยด้วยการวิเคราะห์การกระทำด้านราคาด้วยเช่นกัน

บรรทัดด้านล่าง

การใช้ตัวบ่งชี้และ / หรือความแตกต่างไม่ได้เป็นสิ่งที่ไม่ดี ความแตกต่างแสดงให้เห็นว่าราคามีการสูญเสียโมเมนตัมเมื่อเทียบกับการเปลี่ยนแปลงราคาก่อนหน้า แต่ไม่จำเป็นต้องระบุถึงการกลับรายการราคา ความแตกต่างไม่จำเป็นต้องเป็นไปในทิศทางที่ตรงกันข้าม ความแตกต่างมักจะเกิดขึ้นเมื่อราคาปรับตัวลงในทิศทางที่เป็นแนวโน้มและเลื่อนไปด้านข้างหรือยังคงมีแนวโน้ม แต่จะชะลอตัวลง การเคลื่อนไหวที่คมชัดตามด้วยการควบรวมกิจการมักเป็นสัญญาณของความแข็งแกร่งของแนวโน้มไม่ใช่การกลับรายการเนื่องจากความแตกต่างของ MACD ที่แนะนำ

เมื่อใช้ความแตกต่างให้ทำความเข้าใจกับสาเหตุที่ทำให้คุณสามารถหลีกเลี่ยงปัญหาที่เกิดขึ้นกับความแตกต่างของตัวบ่งชี้ วิเคราะห์ราคาด้วยเช่นกัน ดาวน์ช้าในแนวโน้มจะมองเห็นได้โดยไม่ต้องใช้ตัวบ่งชี้เช่นเดียวกับการพลิกราคา หากใช้ความแตกต่างให้ทดสอบความถูกต้องในการช่วยจุดเข้าและออกในช่วงหลายเดือนเพื่อประเมินว่าความแตกต่างช่วยเพิ่มประสิทธิภาพหรือไม่