กฎระเบียบของรัฐบาลกลางบางฉบับที่เพิ่งมีผลบังคับใช้อาจ จำกัด จำนวนคำแนะนำที่ผู้ดูแลของ IRA ที่กำกับตนเองสามารถมอบให้กับลูกค้าของตนได้ IRAs ที่กำกับตนเองอนุญาตการลงทุนในพื้นที่นอกเวทีการซื้อขายสาธารณะเช่นหุ้นในธุรกิจที่จัดขึ้นอย่างใกล้ชิดหรือธุรกิจอสังหาริมทรัพย์ นักลงทุนที่ใช้บัญชีเหล่านี้มักลงทุนในยานพาหนะที่มีความเสี่ยงสูงกว่าและต้องทำหน้าที่เป็นผู้มอบหมาย

กฎการมอบหมายงานของ Department of Labor (DOL) จะช่วยยกระดับที่ปรึกษาทั้งหมดที่ทำงานร่วมกับ IRAs หรือแผนการเกษียณอายุไปยังสถานะของผู้รับการมอบหมายซึ่งหมายความว่าพวกเขาจำเป็นต้องมีเงื่อนไขโดยไม่มีเงื่อนไข ใส่ความสนใจที่ดีที่สุดของลูกค้าไปข้างหน้าของพวกเขาเอง แต่กฎข้อนี้ส่วนใหญ่ไม่สามารถใช้กับ IRA ที่ควบคุมตนเองได้เนื่องจากลูกค้าทำหน้าที่เป็นผู้ดูแลความไว้วางใจของตนกับบัญชีเหล่านี้ อย่างไรก็ตามยังคงสามารถส่งผลกระทบต่อระดับความช่วยเหลือที่ผู้รับฝากทรัพย์สินของ IRA แบบควบคุมตนเองสามารถเสนอให้กับลูกค้าที่กำลังหาคำแนะนำได้ (ดูรายละเอียดเพิ่มเติมได้ที่

SEC Fiduciary Rule: วิธีการอธิบายให้ลูกค้าทราบ

) กฎระบุว่าผู้ดูแลของ IRA ที่กำกับด้วยตนเองไม่สามารถพูดคุยเกี่ยวกับทางเลือกการลงทุนที่เฉพาะเจาะจงกับลูกค้าหรือให้คำแนะนำใด ๆ เกี่ยวกับแนวทางการดำเนินการที่เฉพาะเจาะจง ผู้ดูแลสามารถพูดคุยเกี่ยวกับอัตราผลตอบแทนทางประวัติศาสตร์ในอดีตของการลงทุนในสินทรัพย์ประเภทกว้าง ๆ หรือแม้กระทั่งผลงานทางประวัติศาสตร์ของการถือครองหลักทรัพย์ใน IRA ของลูกค้า แต่สิ่งที่เฉพาะเจาะจงมากกว่าที่สามารถตีความได้ว่าเป็นคำแนะนำและทำให้เกิดความไว้วางใจสำหรับผู้รับฝากทรัพย์สิน ภายใต้กฎปัจจุบันให้คำแนะนำเป็นที่อนุญาต แต่นี่เป็นจริงจนกว่ากฎการไว้วางใจใหม่จะมีผลบังคับใช้

โจ Correnti อาวุโสโวลต์พี. ของผลิตภัณฑ์นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ที่ Scottrade Inc. บอก

The Wall Street Journal

ว่า "ลูกค้าที่กำกับตนเองหลายรายของเราจะมีประสบการณ์ที่คล้ายกันมาก" เมื่อกฎมีผลบังคับอย่างที่เคยเป็นมา "แต่เรากำลังพยายามทำความเข้าใจว่า [rule] หมายถึงอะไรสำหรับลูกค้าของเราที่ต้องการความช่วยเหลือเพิ่มเติมและคำแนะนำเพิ่มเติม Correnti กล่าวว่า บริษัท ของเขายังคงต้องการคำชี้แจงเพิ่มเติมเกี่ยวกับกฎ แต่คาดว่า Scottrade จะสามารถให้ความช่วยเหลือแก่ลูกค้าในการตัดสินใจลงทุนกับการใช้เครื่องมืออัตโนมัติและแหล่งข้อมูลด้านการศึกษาอื่น ๆ เขาบอกว่าเรื่องนี้น่าจะเป็นที่ยอมรับได้ "ตราบใดที่พวกเขาตัดสินใจว่าจะทำอย่างไร "(สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมโปรดดูที่:

ผลกระทบจากกฎของความไว้วางใจต่อที่ปรึกษา 401 (k) ) Scott Milne ซึ่งเป็นที่ปรึกษาของกองกำลังแนวหน้าสะท้อนถึงความรู้สึกนี้ เขาบอก

WSJ ว่า "ในกรณีที่คุณเพิ่งตรวจสอบประสิทธิภาพและให้ข้อมูลที่เป็นจริงทั้งหมดนี้ปลอดภัย"แต่มีเพียงเท่าที่คุณสามารถไปได้โดยไม่ต้องให้การตัดสินใจเชิงคุณภาพ" Milne พูดว่าเมื่อลูกค้าเริ่มถามคำถามเฉพาะเกี่ยวกับวิธีการที่พวกเขาสามารถสร้างผลตอบแทนที่สูงขึ้นผู้ดูแลจะเข้าสู่พื้นที่มืดที่รับผิดชอบไว้วางใจสามารถเกิดขึ้นได้อย่างง่ายดาย ทิโมธี Hauser รองผู้ช่วยเลขานุการกรมแรงงานเสนอคำชี้แจงต่อไปนี้ให้กับ WSJ เขากล่าวว่ากฎไม่ได้ห้ามมิให้ บริษัท ต่างๆให้ข้อมูลเกี่ยวกับการลงทุนที่เฉพาะเจาะจง ว่า "พวกเขาระมัดระวังในสิ่งที่พวกเขาทำและพวกเขาทำในลักษณะที่คนที่เหมาะสมไม่คิดว่าคุณจะเสนอแนะ"

กฎพื้นฐาน DOL จะมี ผลกระทบที่สำคัญในทางที่ IRAs และแผนการเกษียณอายุจะวางตลาดและมีการจัดการ Self-directed IRA Custodians จะต้องเรียนรู้รายละเอียดของกฎนี้เพื่อให้มั่นใจว่าการปฏิบัติตามกฎหมายและปกป้องตัวเองจากความไว้วางใจที่อาจเกิดขึ้น IFAs กับผู้ดูแลความไว้วางใจอาจเลือกที่จะย้ายไปยังบัญชีกำกับตนเองเพื่อที่จะยังคงลงทุนตามที่พวกเขาโดยเฉพาะอย่างยิ่งถ้าพวกเขาจะจ่ายค่าคอมมิชชั่นสำหรับการทำธุรกรรมในบัญชีเหล่านั้น IRAs กำกับตนเองอาจเป็นทางออกที่เหมาะสมสำหรับนักลงทุนที่ถูกบังคับให้เลือกระหว่างการจ่ายค่าธรรมเนียมที่สูงขึ้นหรือมีทางเลือกในการลงทุนน้อยกว่าใน IRA ที่ได้รับความไว้วางใจ (ดูรายละเอียดเพิ่มเติมได้ที่ กฎความไว้วางใจของ DoL: สิ่งที่ลูกค้าควรรู้คือ )