a:

ความเสี่ยงที่เป็นระบบหรือความเสี่ยงด้านตลาดคือความผันผวนที่มีผลกระทบต่อหลายอุตสาหกรรมหุ้นและทรัพย์สิน ความเสี่ยงที่เป็นระบบมีผลต่อตลาดโดยรวมและเป็นการคาดเดายาก ซึ่งแตกต่างจากความเสี่ยงที่ไม่เป็นระบบการกระจายความเสี่ยงจะไม่สามารถช่วยให้เกิดความเสี่ยงอย่างเป็นระบบได้เนื่องจากมีผลต่อสินทรัพย์และหลักทรัพย์ที่หลากหลาย ตัวอย่างเช่นภาวะถดถอยครั้งใหญ่เป็นรูปแบบหนึ่งของความเสี่ยงอย่างเป็นระบบ ภาวะเศรษฐกิจถดถอยส่งผลกระทบต่อตลาดโดยรวม

เบต้าเป็นตัวชี้วัดความผันผวนของสต็อกในส่วนที่เกี่ยวกับตลาด เป็นการวัดความเสี่ยงของหุ้นหรือภาคอุตสาหกรรมที่เกี่ยวข้องกับตลาด หากคุณต้องการทราบความเสี่ยงที่เป็นระบบของผลงานของคุณคุณสามารถคำนวณเบต้าได้

•เบต้าของ 0 แสดงให้เห็นว่าพอร์ตการลงทุนไม่มีส่วนเกี่ยวข้องกับตลาด

• beta น้อยกว่า 0 แสดงให้เห็นว่าเคลื่อนที่ไปในทิศทางตรงกันข้ามกับตลาด

•เบต้าระหว่าง 0 ถึง 1 หมายถึงการเคลื่อนที่ไปในทิศทางเดียวกับตลาดโดยมีความผันผวนน้อยกว่า

•เบต้าของ 1 ระบุว่าพอร์ตการลงทุนจะเคลื่อนไหวไปในทิศทางเดียวกันมีความผันผวนเหมือนกันและมีความเสี่ยงต่อความเสี่ยงที่เป็นระบบ

•เบต้ามากกว่า 1 บ่งชี้ว่าพอร์ตการลงทุนจะเคลื่อนไปในทิศทางเดียวกับตลาดโดยมีขนาดที่สูงขึ้นและมีความเสี่ยงต่อความเสี่ยงอย่างเป็นระบบ

สมมติว่าเบต้าของพอร์ตการลงทุนมีค่าเท่ากับ 2 ในส่วนของดัชนีตลาดกว้างเช่น S & P 500 หากตลาดเพิ่มขึ้น 2% พอร์ตนั้นจะเพิ่มขึ้น 4% . ในกรณีที่ตลาดลดลง 2% พอร์ทการลงทุนจะลดลงประมาณ 4% ผลงานนี้มีความอ่อนไหวต่อความเสี่ยงอย่างเป็นระบบ แต่ความเสี่ยงจะลดลงโดยการป้องกันความเสี่ยง