ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (MA) ระบุระดับการสนับสนุนและความต้านทานที่เกิดจากการดำเนินการด้านราคาตามความยาวของรอบที่กำหนดไว้ล่วงหน้าโดยให้ผลตอบแทนสูงขึ้นและต่ำลงตามแนวโน้มที่กว้างขึ้น ค่าเฉลี่ยระยะยาวจะเบาบางกว่าค่าเฉลี่ยระยะสั้นที่มีความลาดชันระบุเงื่อนไขทางเทคนิคที่เพิ่มหรือลดอัตราต่อรองสำหรับการเจาะราคา ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เชิงเส้น (EMA) เปลี่ยนได้เร็วกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่โดยเฉลี่ย (SMA) เนื่องจากมีการก่อสร้างที่รวดเร็วขึ้น

ราคาที่ดึงกลับมาเพื่อทดสอบค่าเฉลี่ยที่เพิ่มขึ้นจากด้านบนมีแนวโน้มที่จะถือสนับสนุนมากกว่าเมื่อทดสอบค่าเฉลี่ยถ่วงน้ำหนัก ราคาที่พุ่งขึ้นสู่ค่าเฉลี่ยถดถอยจากด้านล่างมีแนวโน้มที่จะพลิกกลับมากกว่าเมื่อทดสอบค่าเฉลี่ยที่เพิ่มขึ้น ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่หลายตัวที่ความยาวรอบที่แตกต่างกันทำให้สถานการณ์เหล่านี้มีความซับซ้อนขึ้นเนื่องจากบางส่วนอาจจะเพิ่มขึ้นในขณะที่บางรายลดลง

ความสัมพันธ์ของความลาดชัน

ค่าเฉลี่ยความยาวเฉลี่ยจะเปลี่ยนแปลงน้อยกว่าค่าเฉลี่ยระยะสั้น ตัวอย่างเช่น MA 20 วันสามารถแกว่งระหว่างลาดที่เพิ่มขึ้นและลดลงหลายสิบครั้งในช่วงสามเดือนในขณะที่ MA 50 วันอาจเปลี่ยนสองหรือสามครั้ง ในขณะเดียวกัน MA แบบ 200 วันอาจไม่เปลี่ยนแปลงหรือเปลี่ยนแปลงสูงขึ้นหรือต่ำลงเพียงครั้งเดียว

ทฤษฎีสัมพัทธภาพลาดชันนี้มีบทบาทในการวิเคราะห์แผนภูมิด้วยสองวิธี อันดับแรกค่าเฉลี่ยระยะยาวมักมีแรงสนับสนุนหรือความต้านทานสูงกว่าค่าเฉลี่ยระยะสั้น ตัวอย่างเช่นแรงหนุนหรือความต้านทานที่ MA 200 วันจะยากกว่าการสนับสนุนหรือความต้านทานที่ MA 50 วัน อันดับที่สองการขึ้นและลงชันเพิ่มหรือลบออกจากการสนับสนุนหรือความต้านทานโดยขึ้นอยู่กับตำแหน่งของราคาเทียบกับค่าเฉลี่ย

ในลำดับชั้นนี้ค่าเฉลี่ยระยะยาวที่เพิ่มขึ้นจะมีแรงสนับสนุนสูงกว่าค่าเฉลี่ยที่เป็นทรงแบนหรือตกต่ำเมื่อราคาซื้อขายเหนือระดับในขณะที่ยังสร้างการสนับสนุนที่เพิ่มขึ้นจากการเพิ่มขึ้นหรือลดลงในระยะสั้น . ในทางกลับกันค่าเฉลี่ยระยะยาวที่ลดลงจะมีความต้านทานสูงกว่าค่าเฉลี่ยที่เพิ่มขึ้นหรือแบนเมื่อราคาซื้อขายต่ำกว่าระดับดังกล่าวและยังมีความต้านทานสูงกว่าค่าเฉลี่ยที่เพิ่มขึ้นหรือลดลงในระยะสั้น

คอมโพเนนต์ Dow, Procter & Gamble (PG

PGProcter & Gamble Co86. 58 + 0. 08% สร้างด้วย Highstock 4. 2. 6 ) พักการสนับสนุนที่ 50 และ 200 วัน EMA ในช่วงต้นปี 2015 และเข้าสู่ภาวะถดถอย มันพลิกกลับมาที่ค่าเฉลี่ยที่จัดชิดกันอย่างแน่นหนาในเดือนมีนาคม (1) ขณะที่ทั้งสองตัวชี้ลง การทดสอบที่สองที่ระดับต่ำสุดของ EMA 50 วัน (2) ส่งผลให้มีการกลับรายการในเดือนเมษายนในขณะที่ราคาทะลุค่าเฉลี่ยที่เพิ่มขึ้นในอีก 2 การทดสอบซึ่งกลับมาอยู่ที่ระดับ EMA 200 วันที่ต่ำลงและมีแรงต้านมากขึ้น จากนั้นจะติดขัดระหว่างค่าเฉลี่ยที่เพิ่มขึ้นและลดลง (กล่องสีฟ้า), ตีกลับไปมาเหมือนเกมพินบอล การปรับกลยุทธ์สู่แนวลาด

ราคาสูงกว่าค่าเฉลี่ยที่เกิดขึ้นในระยะยาวและระยะสั้นจะทำให้เกิดการลู่เข้าสู่กระแสความนิยมซึ่งช่วยให้กลยุทธ์ระยะยาวมีตำแหน่งที่ใหญ่ขึ้นและระยะเวลาการถือครองที่ยาวขึ้น การจัดตำแหน่งทางเทคนิคนี้เป็นเรื่องธรรมดาในตลาดขาขึ้นและตลาดวัว ราคาที่ต่ำกว่าระยะสั้นและระยะสั้นจะสร้างความผันผวนในเชิงรุกซึ่งช่วยลดโอกาสในการซื้อและมูลค่าการซื้อขาย การซื้อขายทำกำไรที่ระดับต่ำกว่าค่าเฉลี่ยที่มีแนวปะทะตรงกันข้ามกับแนวปะทะที่เพิ่มขึ้นในระยะยาว

ราคาต่ำกว่าค่าเฉลี่ยระยะสั้นและระยะสั้นจะสร้างความผันผวนแบบไม่ต่อเนื่องซึ่งจะเพิ่มพลังให้กับกลยุทธ์การขายระยะสั้นเพื่อกระตุ้นให้เกิดตำแหน่งที่ใหญ่ขึ้นและระยะเวลาการถือครองที่ยาวนานขึ้น การจัดตำแหน่งทางเทคนิคนี้เป็นเรื่องปกติใน downtrends และ bear markets ราคาหุ้นอยู่ในระดับต่ำกว่าค่าเฉลี่ยระยะสั้นและระยะสั้นจะทำให้เกิดความผันผวนในเชิงลบซึ่งช่วยในการหากำไรและการขายสั้น ๆ การซื้อขายอยู่ในระดับต่ำกว่าค่าเฉลี่ยกับความขัดแย้งในแนวต้านของฝ่ายตรงข้ามโดยมีแนวรับระยะสั้นที่มีแนวโน้มอ่อนตัวลงในระยะสั้นขณะที่แนวรับที่เพิ่มขึ้นจะเตือนให้เห็นถึงจุดต่ำสุดที่กำลังจะมาถึง

สถานการณ์เหล่านี้ครอบคลุมเพียงส่วนเล็ก ๆ ของความสัมพันธ์ระหว่างราคาค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่และความชัน ความขัดแย้งควรได้รับการต้อนรับเนื่องจากโครงสร้างราคาที่ผสมผสานกันสร้างเครื่องมือที่มีประสิทธิภาพสำหรับโอกาสการค้าในระยะสั้นและระยะยาว อย่างไรก็ตามระวังเมื่อมีการเคลื่อนไหวโดยเฉลี่ยเส้นแนวนอนและมาบรรจบกันและราคาเริ่มแกว่งตัวในระดับแคบ ๆ การกระทำแบบผสมผสานนี้ชี้ให้เห็นถึงระดับเสียงที่สูงซึ่งสามารถส่งสัญญาณโอกาสที่อ่อนแอเป็นระยะเวลานาน: ค่าใช้จ่าย

การเคลื่อนย้ายค่าเฉลี่ยเข้าสู่แนวนอนในตลาดด้านข้างช่วยลดค่านิยมในการตัดสินใจทางการค้าและการลงทุน ส่วนประกอบ Dow ของ General Electric (GE

GEGeneral Electric Co20. 14 + 1. 00% สร้างขึ้นเมื่อ Highstock 4. 2. 6 ) ขายหมดเมื่อสิ้นปี 2556 และใช้ 2014 ขัดด้านข้างในรูปแบบที่มีการเปลี่ยนแปลงเร็ว . มันครอสข้าม 50 - วัน EMA มากกว่า 20 ครั้งในช่วงเวลานี้การออกคลื่นหลายสัญญาณเท็จ เส้น EMA 200 วันเช่นกันในขณะที่ราคาข้ามพรมแดนเกินกว่าสิบครั้ง บรรทัดด้านล่าง

ก้าวต่อไปในระยะยาวหากราคาอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยระยะยาวและระยะสั้น ก้าวร้าวในระยะสั้นหากราคาอยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้นและระยะยาว ได้รับการป้องกันเมื่อลาดไม่ตรงกันหรือเมื่อราคาซื้อขายต่ำกว่าค่าเฉลี่ยที่เพิ่มขึ้นหรือสูงกว่าค่าเฉลี่ยถดถอย