ราคาสินค้าโภคภัณฑ์ซื้อขายที่ระดับต่ำสุดตลอดเวลา น้ำมันดิบลดลงจากมากกว่า 100 เหรียญต่อบาร์เรลในปีที่ผ่านมาเป็นประมาณ 45 เหรียญสหรัฐฯในวันนี้ และราคาของสินค้าโภคภัณฑ์อื่น ๆ อีกหลายแห่งยังต่ำกว่าที่พวกเขาได้รับในปี

ราคาของทองแดงไม่ได้รับต่ำตั้งแต่ปี 2008 และค่าออนซ์ทองลดลงจากเกือบ 2,000 เหรียญไปเป็นประมาณ $ 1, 100 ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดในรอบ 5 ปี ดัชนี GSCI ซึ่งติดตามราคาสินค้าโภคภัณฑ์ตั้งแต่โลหะเป็นพลังงานจะซื้อขายที่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ถูกสร้างขึ้นในปี 2550 และลดลงเกือบ 43% ในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา

นักลงทุนสามารถรับสินค้าโดยตรงผ่านทางสัญญาซื้อขายล่วงหน้าหรือซื้อ ETF ได้ ตัวอย่างเช่น iShares GSCI Commodity-Indexed (GSG) ติดตามดัชนี GSCI (ดูเพิ่มเติมที่:

วิธีการลงทุนในสินค้าโภคภัณฑ์ .) ส่วนหนึ่งของเหตุผลที่ทำให้ราคาตกต่ำคือกระบวนการผลิตและการสกัดที่มีประสิทธิภาพยิ่งขึ้นทำให้เกิดความร ความต้องการลดลงจากเอเชียก็เป็นอีกปัจจัยหนึ่งเนื่องจากเศรษฐกิจจีนเริ่มอ่อนตัวลง ราคาสินค้าโภคภัณฑ์ที่หดหู่อาจทำให้เกิดความระมัดระวังหรืออาจส่งสัญญาณโอกาสที่หาได้ยากที่จะเพิ่มประเภทสินทรัพย์ที่สำคัญนี้ลงในผลงานของคุณ นี่เป็นเหตุผลว่าทำไมสินค้าโภคภัณฑ์ควรเป็นส่วนหนึ่งของแผนการลงทุนที่มีความรอบรู้

สินค้าสามารถป้องกันความเสี่ยงจากอัตราเงินเฟ้อ

อัตราเงินเฟ้อคือเมื่อระดับราคาของทุกสิ่งขึ้นและทำให้สกุลเงินมีค่าน้อยลง ตามเนื้อผ้าสินค้าบางอย่างได้รับการป้องกันความเสี่ยงต่ออัตราเงินเฟ้อปกป้องกำลังซื้อของนักลงทุน สินค้าที่จัดเก็บได้เช่นโลหะ (เช่นทองแดง) และโลหะมีค่า (เช่นทองคำเงินแพลเลเดียมเป็นต้น) ได้ทำกันมาในช่วงเวลาที่เกิดภาวะเงินเฟ้อ อย่างไรก็ตามสินค้าอื่น ๆ ไม่มีความสัมพันธ์กับอัตราเงินเฟ้อและจะไม่ป้องกันราคาที่เพิ่มสูงขึ้น สินค้าอุปโภคบริโภคที่ไม่สามารถเก็บรักษาได้เช่นผลิตภัณฑ์อาหารและการเกษตรมีแนวโน้มที่จะป้องกันความเสี่ยงจากภาวะเงินเฟ้อ ในขณะที่น้ำมันเป็นตัวป้องกันความเสี่ยงที่ดีต่อภาวะเงินเฟ้อในช่วงวิกฤตน้ำมันในทศวรรษที่ 1970 แต่ก็พิสูจน์ได้ว่าเป็นมาตรการป้องกันความเสี่ยงที่ไม่ดีในช่วงอื่น ๆ น่าแปลกใจที่กาแฟได้รับการพิสูจน์แล้วว่าเป็นระบบป้องกันความเสี่ยงต่อการลดลงของเงินดอลลาร์

ระดับเงินเฟ้ออยู่ในระดับต่ำมากทั่วโลกหลังภาวะถดถอยครั้งใหญ่ แต่นั่นอาจจะไม่ใช่เรื่องตลอดไป หากอัตราเงินเฟ้อเพิ่มสูงขึ้นในอนาคตการถือครองโลหะมีค่าหรือกาแฟฟิวเจอร์สอาจเป็นผลดีต่อการจ่ายเงิน

นักลงทุนสามารถได้รับทองคำจากกองทุน ETF: GLD, Silver ผ่าน SLV หรือน้ำมันที่มี USO นอกจากนี้ยังมี ETF ซึ่งติดตามราคาของกาแฟ ได้แก่ iPath Bloomberg Coffee Subindex (JO) สินค้าที่สามารถแสดงความสัมพันธ์กับอัตราเงินเฟ้อส่วนใหญ่มีความสัมพันธ์กับหุ้นและพันธบัตรแบบดั้งเดิมน้อยมากทฤษฎีการลงทุนสมัยใหม่ (MPT) ระบุว่าการเพิ่มชั้นสินทรัพย์ที่มีความสัมพันธ์ในระดับต่ำหรือลบกับสินทรัพย์ที่มีอยู่นักลงทุนสามารถรักษาผลตอบแทนให้กับพอร์ตการลงทุนของตนได้ในขณะที่ลดความเสี่ยงโดยวัดจากส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานของพอร์ตการลงทุน นักลงทุนที่มีเหตุผลจะเลือกที่จะลดความเสี่ยงในขณะที่เพิ่มผลตอบแทนที่คาดหวังไว้และความสัมพันธ์ในระดับต่ำของสินค้าโภคภัณฑ์และสินทรัพย์แบบดั้งเดิมจะช่วยให้บรรลุเป้าหมายนี้ได้ ตารางต่อไปนี้แสดงความสัมพันธ์ระหว่างดัชนี S & P 500 กับดัชนีสินค้าโภคภัณฑ์ที่ได้รับความนิยมในช่วงเวลาที่กำหนด (999) การหยิบสินค้าโภคภัณฑ์ขึ้นในราคาที่ต่ำอาจช่วยให้มีการต่อรองราคาที่ดีขึ้นในขณะที่การกระจายการลงทุนเพิ่มขึ้น ประชากรโลกกำลังใกล้ 7 5 พันล้านคนและคนเหล่านั้นมักจะต้องการพลังงานและอาหาร สินค้าเกษตรเช่นข้าวสาลีข้าวโพดและปศุสัตว์อาจเป็นการลงทุนที่ดีในราคาที่ต่ำในปัจจุบัน การผลิตพลังงานกำลังเปลี่ยนไปใช้พลังงานทดแทนเช่นพลังงานลมและแสงอาทิตย์ แต่เชื้อเพลิงฟอสซิลจะยังคงเป็นตัวเลือกที่ถูกกว่าสำหรับส่วนใหญ่ของโลกในอนาคตอันใกล้นี้ อัตราการเติบโตของประชากรไม่ชะลอตัวลงและยกเว้นภัยพิบัติทั่วโลกก็จะเริ่มสร้างความเครียดให้กับทรัพยากรธรรมชาติและหุ้นอาหารเช่นเดียวกัน

หนึ่ง ETF ที่ติดตามราคาอาหารโลกคือ E-TRACS UBS Bloomberg CMCI Food ETN (FUD) หรืออีกทางเลือกหนึ่งคือกองทุนการเกษตร PowerShares DB Agriculture (DBA) (999) บริษัท เหล่านี้มีความพร้อมสำหรับการเติบโตเนื่องจากการเติบโตของประชากรทั่วโลกเพิ่มขึ้น ) ราคาสินค้าโภคภัณฑ์

ราคาสินค้าโภคภัณฑ์ยังคงต่ำกว่าทศวรรษที่ผ่านมา ทุกอย่างตั้งแต่น้ำมันสู่โลหะจนถึงสินค้าโภคภัณฑ์อาหารได้ปรับตัวลดลงในขณะที่เศรษฐกิจโลกกำลังเผชิญกับภาวะถดถอยครั้งใหญ่ความต้องการจากเอเชียเริ่มสั่นคลอนลง ในเวลาเดียวกันวัสดุสิ้นเปลืองเพิ่มขึ้นด้วยกระบวนการผลิตที่ดีและต้นทุนต่ำ

นี่อาจเป็นโอกาสในการซื้อที่ไม่ซ้ำกันสำหรับนักลงทุนที่จะซื้อสินค้าในราคาที่ต่ำลงเนื่องจากมีประโยชน์นอกเหนือจากการแข็งค่าของราคา สินค้าที่จัดเก็บได้สามารถป้องกันความเสี่ยงจากภาวะเงินเฟ้อได้ดีและสินค้าโภคภัณฑ์ยังช่วยกระจายพอร์ตการลงทุนเพื่อลดความเสี่ยงโดยไม่ทำให้เสียโอกาสผลตอบแทนที่คาดหวัง มันยากมากที่จะถึงเวลาที่ตลาดใด ๆ แต่ราคาเหล่านี้อยู่ใกล้ระดับต่ำสุดที่พวกเขาไม่ได้เห็นในปี มี ETFs ที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์เป็นจำนวนมากซึ่งทำให้นักลงทุนรายวันสามารถเข้าถึงดัชนีสินค้าโภคภัณฑ์ทั่วไปและสินค้าโภคภัณฑ์ที่เฉพาะเจาะจงได้