บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ออนไลน์ได้ทำให้โลกของการลงทุนสามารถเข้าถึงได้กับทุกคนที่มีจำนวนเงินค่อนข้างเล็กคอมพิวเตอร์และการเชื่อมต่ออินเทอร์เน็ต บริษัท เหล่านี้เปิดบัญชีในชื่อของลูกค้าและซื้อและขายสินค้าเพื่อการลงทุนของตนเช่นหุ้นกองทุนรวมพันธบัตร ETFs ฟิวเจอร์สและบัตรเงินฝาก (CD) นักลงทุนที่ใช้งานอยู่อย่างชาญฉลาดพยายามที่จะเติบโตเงินของพวกเขาอาจมีสินทรัพย์สภาพคล่องส่วนใหญ่อยู่ในรูปของเงินสดและหลักทรัพย์ในบัญชีดังกล่าว คนส่วนใหญ่รู้ว่าบัญชีธนาคารของพวกเขาเป็นผู้ประกันตน แต่สิ่งที่จะเกิดขึ้นกับเงินสดและการลงทุนของคุณหากโบรกเกอร์หุ้นของคุณไปหน้าอก?

แม้ว่าประวัติจะไม่มีตัวอย่างมากเกินไปสำหรับ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ แต่อย่างใด ในบทความนี้เราจะนำคุณไปสู่การคุ้มครองขั้นพื้นฐานสำหรับนักลงทุนและสิ่งที่คุณคาดหวังและทำอย่างไรหากโบรกเกอร์ของคุณออกจากธุรกิจ ( การอ่านที่เกี่ยวข้อง วิธีการเลือกนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ทางออนไลน์ที่ถูกต้อง)

Safety Net

มีระบบป้องกันหลายชั้นเพื่อปกป้องทรัพย์สินของผู้ลงทุน การคุ้มครองส่วนใหญ่เหล่านี้อยู่ในรูปแบบของกฎที่ บริษัท นายหน้าต้องปฏิบัติตาม กฎดังกล่าวช่วยลดโอกาสการล่มสลายของนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์รวมและช่วยป้องกันลูกค้าหากนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ล้มเหลว กฎข้อที่ 15c3-1 "กฎทุนสำรองสุทธิ" ของ U. S. Securities and Exchange Commission (SEC) ทำให้บังคับให้ บริษัท นายหน้าต้องดำรงเงินกองทุนขั้นต่ำที่กำหนดไว้ในรูปของเหลวอย่างน้อย กฎข้อที่ 15c3-3 "กฎการคุ้มครองลูกค้า" กำหนดให้ บริษัท นายหน้าต้องเก็บรักษาสินทรัพย์ของลูกค้า (ทั้งเงินสดและหลักทรัพย์) ในบัญชีแยกต่างหากจากสินทรัพย์ของ บริษัท เพื่อหลีกเลี่ยงการผสมผสานกัน นอกจากนี้พระราชบัญญัติการคุ้มครองผู้ลงทุนในหลักทรัพย์ของปีพ. ศ. 2513 กำหนดให้ตัวแทนจำหน่ายโบรกเกอร์ที่จดทะเบียนแล้วตามกฎหมายว่าด้วยหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ พ.ศ. 2477 เป็นสมาชิกของกลุ่มผู้ลงทุนหลักทรัพย์เพื่อการกุศล (SIPC) ซึ่งเป็นกลุ่มสมาชิกที่ไม่แสวงผลกำไรที่ทำหน้าที่เป็นประกันสำหรับลูกค้า ของอุตสาหกรรม

ตลาดหุ้นในสหรัฐฯตกอยู่ในภาวะวุ่นวายในช่วงปลายทศวรรษที่ 1960 เนื่องจากมีการเรียกเก็บค่าเอกสาร ในช่วงเวลาดังกล่าวปริมาณการซื้อขายเพิ่มขึ้นอย่างไม่คาดคิด บริษัท นายหน้าไม่ได้มีความพร้อมในการรองรับปริมาณเพิ่มขึ้นเนื่องจากมีพนักงานที่ขาดแคลนในทุกระดับตั้งแต่การดำเนินงานจนถึงการบริหารจัดการ ไม่สามารถติดตามการเก็บบันทึกข้อมูลได้อย่างเหมาะสมการดำเนินธุรกิจนายหน้าจึงกลายเป็นจุดอ่อนในการทำรายการและบันทึกข้อผิดพลาด มีรายละเอียดของกลไกการประมวลผลและผลที่ได้คือความสับสนวุ่นวายอย่างกว้างขวาง โปรดจำไว้ว่า บริษัท ไม่จำเป็นต้องแยกเงินทุนและหลักทรัพย์ของลูกค้าออกจากสินทรัพย์ของ บริษัทเมื่อล้มละลายพวกเขาไม่สามารถคืนเงินหรือหลักทรัพย์ของลูกค้าได้เนื่องจากไม่มีหลักฐานที่ถูกต้องและอาจมีการใช้จ่ายเงินของลูกค้าเพื่อชำระหนี้ของ บริษัท ในความสับสนวุ่นวายที่ตามมา บริษัท บางแห่งได้รับบาง บริษัท รวมกันเพื่อความอยู่รอดและหลายออกไปของธุรกิจ นักลงทุนเริ่มสูญเสียความเชื่อมั่นในตลาดหลักทรัพยเนื่องจาก บริษัท ไม่สามารถปฏิบัติตามภาระหน้าที่ของตนต่อลูกค้าได้

ในตอนนี้สภาคองเกรสได้ตัดสินใจที่จะทำหน้าที่ปกป้องนักลงทุนจากความล้มเหลวของ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์รวมถึงเพื่อกระตุ้นความเชื่อมั่นของนักลงทุนในตลาดหลักทรัพย สภาคองเกรสได้มีการประกาศใช้พระราชบัญญัติคุ้มครองผู้ลงทุนในหลักทรัพย์ (Securities Investor Protection Act) ซึ่งทำให้องค์กรคุ้มครองผู้ลงทุนในหลักทรัพย์ (SIPC) - องค์กรสมาชิกองค์กรที่ไม่หวังผลกำไรให้การประกันแบบ จำกัด สำหรับลูกค้าในกรณีที่ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ผิดนัดชำรุดล้มละลายหรือเข้าสู่ภาวะวิกฤติทางการเงิน . การป้องกัน SIPC มีวงเงินไม่เกิน 500,000 เหรียญสำหรับหลักทรัพย์และเงินสดหรือ 250,000 เหรียญสำหรับเงินสดเท่านั้น ก่อนที่จะเริ่มก่อตั้ง SIPC นักลงทุนพยายามต่อสู้กับการฟื้นตัวของสินทรัพย์และถูกบังคับให้ใช้เวลาและเงินในการดำเนินคดี

ตาม SIPC "แม้ว่านักลงทุนหรือผู้ทำธุรกรรมทุกรายจะได้รับการคุ้มครองโดย SIPC แต่ไม่น้อยกว่า 99 เปอร์เซ็นต์ของบุคคลที่มีสิทธิ์ได้รับเงินลงทุนกลับมาด้วยความช่วยเหลือของ SIPC จากการสร้างโดยสภาคองเกรสในปีพ. ศ. 2513 ถึงเดือนธันวาคม 2556 SIPC ได้เพิ่มเงินจำนวน 2 เหรียญขึ้นไป 1 พันล้านเพื่อให้การกู้คืนสินทรัพย์ $ 133,000,000,000 ประมาณ 772,000 นักลงทุน "

ปกคลุมของ SIPC คืออะไร?

เมื่อ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ซึ่งเป็นสมาชิกของ SIPC กำลังประสบปัญหาทางการเงิน SIPC จะปกป้องลูกค้าจากการสูญเสียหลักทรัพย์และเงินสด หลักทรัพย์รวมถึงหุ้นธนบัตรตั๋วเงินคลังหุ้นกู้หุ้นกู้บัตรเงินฝากบัตรลงคะแนนหรือเอกสารอื่นใดที่เหมาะกับคำนิยามของหลักประกันตามหลักเกณฑ์ที่กำหนดไว้ในข้อ 78 (9) พระราชบัญญัติการคุ้มครองนักลงทุน อย่างไรก็ตามหลักทรัพย์ไม่รวมสกุลเงินใบสำคัญแสดงสิทธิหรือสินค้าโภคภัณฑ์หรือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าหรือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่เกี่ยวข้อง ในกรณีของเงินสดเหรียญสหรัฐหรือเหรียญที่ไม่ใช่ U สกุลเงินดอลลาร์เป็นสกุลเงินดอลลาร์ทั้งสองจะได้รับการปกป้องโดยนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์มีส่วนเกี่ยวข้องกับการขายและการซื้อหลักทรัพย์ ผู้ถือบัญชีที่ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของ SIPC ได้รับการคุ้มครองโดยไม่คำนึงว่าเธอเป็นพลเมืองของประเทศสหรัฐอเมริกาหรือไม่เป็นสมาชิกของ U เอสพลเมือง

นักลงทุนต้องมีความชัดเจนเกี่ยวกับการคุ้มครองที่ได้รับจาก SIPC อาจมีความเข้าใจผิดว่า SIPC เป็นนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์สิ่งที่ Federal Deposit Insurance Cover (FDIC) คือบัญชีธนาคาร แต่ SIPC และ FDIC ต่างกัน แม้ว่า FDIC จะช่วยปกป้องเงินสดของลูกค้าในบัญชีที่ธนาคารผู้เอาประกันภัย SIPC ไม่ได้ปกป้องมูลค่าที่แน่นอนของหลักทรัพย์ที่ลูกค้าถืออยู่จำนวนหุ้นเท่านั้น ตัวอย่างเช่นสมมติว่านักลงทุนถือหุ้น 200 หุ้นของ ABC Inc. ซึ่งซื้อผ่านโบรกเกอร์หุ้นที่ล้มเหลว SIPC จะดำเนินการแทนหรือคืนจำนวนหุ้นให้กับนักลงทุนอย่างไรก็ตามหากราคาหุ้นลดลงในช่วงระยะเวลาระหว่างการที่นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ไปที่หน้าอกและขั้นตอน SIPC SIPC จะไม่คืนเงินที่นักลงทุนสูญหายไป

เกิดอะไรขึ้นเมื่อนายหน้าเดินหน้าอก?

เมื่อกระบวนการชำระบัญชีเริ่มขึ้นศาลแต่งตั้งนายทะเบียนสำหรับตัวแทนจำหน่าย - นายหน้า สำนักงานของ บริษัท ปิดทำการตรวจสอบเอกสารบันทึกและหนังสือทั้งหมดโดยผู้ดูแลและพนักงานของเขา ในระหว่างกระบวนการ SIPC มีบทบาทในการกำกับดูแล ในกรณีที่บันทึกข้อมูลของ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ที่ล้มเหลวพบว่าถูกต้องให้โอนย้ายบัญชีลูกค้าไปยัง บริษัท นายหน้ารายอื่นโดย SIPC และผู้ดูแล ลูกค้าจะได้รับแจ้งเกี่ยวกับการโอนบัญชีที่สามารถดำเนินการกับโบรกเกอร์ที่ได้รับมอบหมายใหม่หรือเลือกโบรกเกอร์ที่เลือกได้ แต่ลูกค้าควรยื่นคำร้องกับผู้ดูแลทรัพย์สินที่ได้รับการแจ้งเตือนเบื้องต้นเกี่ยวกับการโอนบัญชี โปรดจำไว้ว่า SIPC ไม่มีส่วนรับผิดชอบในการปกป้องลูกค้าที่ไม่ยื่นคำร้อง

ในบางกรณี SIPC อาจปฏิบัติตามขั้นตอนการชำระเงินโดยตรง นี่คือกระบวนการที่ออกนอกศาล กรณีนี้มักเกิดขึ้นเมื่อการอ้างสิทธิ์ของลูกค้าทั้งหมดอยู่ในขอบเขตการป้องกัน SIPC (เช่นไม่เกิน 250,000 ดอลลาร์) ในกรณีดังกล่าวไม่มีการดำเนินการต่อศาลหรือแต่งตั้งผู้ดูแล บรรทัดล่าง แม้ว่าจะค่อนข้างหายาก บริษัท โบรกเกอร์หุ้นจะออกไปนอกธุรกิจ นักลงทุนควรเลือกโบรกเกอร์หุ้นหลังการตรวจสอบสถานะซึ่งรวมถึงการรับรองว่าโบรกเกอร์มีการป้องกัน SIPC (ดูรายชื่อสมาชิกทั้งหมดของ SIPC) เมื่อคุณเริ่มต้นการซื้อขายหรือซื้อผลิตภัณฑ์เพื่อการลงทุนตรวจสอบว่าระเบียนของคุณเป็นไปตามลำดับ การทำเอกสารบางอย่างซึ่งอาจรวมถึงการเก็บสำเนาเอกสารหรือบันทึกอิเล็กทรอนิกส์การถือครองใบแจ้งยอดบัญชีและการยืนยันการค้าขายจะเป็นประโยชน์สำหรับการยื่นคำเรียกร้องประกันกับ SIPC